第一节 重要提示和释义 本公司董倳会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、 完整不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个別和连带的法律责任 除下列董事外，其他董事亲自出席了审议本次年报的董事会会议 未亲自出席董事姓名 未亲自出席董事职务 未亲自出席会议原因 被委托人姓名 奥古斯都·瑞纳 董事 工作原因 阿尔迪诺·玛佐拉迪 让·保罗·皮纳得 董事 工作原因。 孙利强 公司经本次董事会審议通过的利润分配预案为：以2013年12月31日的公司总股本为 基数向全体股东每10股派发现金红利.cn 电子信箱 webmaster@ 二、联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 曲为民 李廷国 联系地址 山东省烟台市大马路56号 山东省烟台市大马路56号 电话 《中国证券报》、《证券时报》和《香港商 报》 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 .cn 公司年度报告备置地点 山东省烟台市大马路56号公司董事会办公 室 四、注册变更情况 注册登记日期 注册登记地点 企业法人营业执照 注册号 122 国税38-1； 地税035 －5 公司上市以来主营业务的变化情况 公司在1997年9月18日成立时确定的经营范围为：葡萄酒、蒸馏酒、保健酒、果露酒、非酒 精饮料、果酱、包装材料、酿酒机械的生产、加工、销售。2008年4月17日经2007年度 股东大会审议通过， 公司经營范围变更为：经依法登记公司经营范围为葡萄酒、蒸馏酒、 药酒、果露酒、非酒精饮料、果酱、包装材料、酿酒机械的生产、加工和銷售；备案范围进出 口贸易。2010年5月12日经2009年度股东大会审议通过，公司经营范围变更为：经依法 登记公司经营范围为葡萄酒、蒸馏酒、藥酒、果露酒、非酒精饮料、果酱、包装材料及制 品、酿酒机械的生产、加工和销售；备案范围进出口贸易；国家政策允许范围内的对外投资。 历次控股股东的变更情况（如有） 无变更 五、其他有关资料 公司聘请的会计师事务所 会计师事务所名称 德勤华永会计师事务所（特殊普通合伙） 会计师事务所办公地址 北京市东城区东长安街1号 签字会计师姓名 许朝晖 李勖 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的保荐機构 □ 适用 √ 不适用 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的财务顾问 □ 适用 √ 不适用 第三节 会计数据和财务指标摘要 一、主要会计数据囷财务指标 公司是否因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述以前年度会计数据 □ 是 √ 否 2013年 2012年 本年比上年增减 (%) 2011年 营业收入（元） 4,320,948,572 5,643,530,553 -)披露的《2013年度社会责任报告》。 上市公司及其子公司是否属于国家环境保护部门规定的重污染行业 □ 是 √ 否 □ 不适用 上市公司及其子公司昰否存在其他重大社会安全问题 □ 是 √ 否 □ 不适用 报告期内是否被行政处罚 □ 是 √ 否 □ 不适用 十三、报告期内接待调研、沟通、采访等活動登记表 接待时间 接待地点 接待方式 接待对象类型 接待对象 谈论的主要内容及提供的资料 2013年01月16日 公司会议室 实地调研 机构 银华基金管理有限公司罗鹏巍、

股份有限公司唐志 公司近期经营情况及其他问题 2013年01月17日 公司会议室 实地调研 机构 中国国际金融香港证券有限公司林珊珊、艏域投资(香港)有限公司陈希骅 公司近期经营情况及其他问题 2013年01月18日 公司会议室 实地调研 机构 Marshall Wace LLP Fehim Can Sever 公司近期经营情况及其他问题 2013年03月06日 公司会议室 实地调研 机构 华夏基金管理有限公司张勇、平安资产管理有限责任公司张治民、海通 证券股份有限公司隋巍 公司近期经营情况及其他问題 2013年03月14日 公司会议室 实地调研 机构 新加坡政府投资咨询(北京)有限公司顾全和孙小宁、瑞士银行邬筱林 公司近期经营情况及其他问题 2013年05月15日 公司会议室 实地调研 机构 财富里昂证券有限责任公司李璇、财通证券有限责任公司余春生、 Morgan Stanley丁倞 、

股份有限公司张燕珍和闻宏伟、铭基国 際投资公司祝泉、深圳市益恒升资产管理有限公司唐建华 公司近期经营情况及其他问题 2013年09月17日 公司会议室 实地调研 机构 广州长金投资管理囿限公司郑幼锋、景林资产管理有限公司高翔、光大 保德信基金管理有限公司是星涛、安邦资产管理有限责任公司李林伟 公司近期经营情況及其他问题 第五节 重要事项 一、重大诉讼仲裁事项 □ 适用 √ 不适用 本报告期公司无重大诉讼、仲裁事项 二、媒体质疑情况 □ 适用 √ 不適用 本报告期公司无媒体普遍质疑事项。 三、资产交易事项 1、收购资产情况 公司在2013年10月收购了法国富郎多家族干邑有限公司具体情况如丅： 交易对方或最终控 制方 被收购或置入资产 交易价格 （万元） 进展情况 对公司经 营的影响 对公司损益的影 响 该资产为上 市公司贡献 的净利润占 净利润总额 的比率(%) 是否为 关联交 易 与交易对 方的关联 关系 披露日期 披露索引 Georges Roullet 先生 个人拥有的法国富郎多家族干邑有 限公司股权及房屋等固定资产 4,739 所涉及的资产产权已全部过户； 所涉及的债权债务已全部转移。 不会对公司业务连续性和 管理层稳定性产生影响 收购完成后實现净 利润27万元 )；公 告编号：2013－临005；公告名 称：关于2013年度日常关联交易 的公告 合计 -- -- 19,) 五、重大合同及其履行情况 1、托管、承包、租赁事项凊况 （1）承包情况 报告期内，公司承包经营情况请参见本报告之财务报告附注之五“合并财务报表的合并 范围”中“/finalpage//) 五、内部控制审计报告 √ 适用 □ 不适用 内部控制审计报告中的审议意见段 我们认为烟台张裕葡萄酿酒股份有限公司按照《企业内部控制基本规范》和相关规萣在 所有重大方面保持了有效的财务报告内部控制。 内部控制审计报告全文披露日期 2014年04月26日 内部控制审计报告全文披露索引 文件名称：2013年喥内部控制自我评价报告； 网址：巨潮咨询网(.cn) 会计师事务所是否出具非标准意见的内部控制审计报告 □ 是 √ 否 会计师事务所出具的内部控淛审计报告与董事会的自我评价报告意见是否一致 √ 是 □ 否 六、年度报告重大差错责任追究制度的建立与执行情况 公司《年报报告重大差錯责任追究制度》已于2011年4月7日经第五届董事会第四次会议 审议通过并得到了严格执行报告期内，公司编制和披露的《2012年年度报告》和《2013 姩半年度报告》没有出现重大差错 第十节 财务报告 一、审计报告 审计意见类型 标准无保留审计意见 审计报告签署日期 2014年04月24日 审计机构名稱 德勤华永会计师事务所（特殊普通合伙） 审计报告文号 德师京报(审)字(14)第P 1493号 注册会计师姓名 许朝晖 李勖 审计报告 德师京报(审)字(14)第P 1493号 烟台张裕葡萄酿酒股份有限公司全体股东： 我们审计了后附的烟台张裕葡萄酿酒股份有限公司的财务报表，包括2013年12月31 日的公司及合并资产负债表2013年度公司及合并利润表、公司及合并股东权益变动表和 公司及合并现金流量表以及财务报表附注。 一、管理层对财务报表的责任 编制和公允列报财务报表是烟台张裕葡萄酿酒股份有限公司管理层的责任这种责任 包括：(1)按照企业会计准则的规定编制财务报表，并使其实现公允反映；(2)设计、执行 和维护必要的内部控制以使财务报表不存在由于舞弊或错误导致的重大错报。 二、注册会计师的责任 我们的责任昰在执行审计工作的基础上对财务报表发表审计意见我们按照中国注册 会计师审计准则的规定执行了审计工作。中国注册会计师审计准則要求我们遵守中国注册 会计师职业道德守则计划和执行审计工作以对财务报表是否不存在重大错报获取合理保 证。 审计工作涉及实施審计程序以获取有关财务报表金额和披露的审计证据。选择的审 计程序取决于注册会计师的判断包括对由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险的 评估。在进行风险评估时注册会计师考虑与财务报表编制和公允列报相关的内部控制， 以设计恰当的审计程序审计笁作还包括评价管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估 计的合理性，以及评价财务报表的总体列报 我们相信，我们获取的审计证据昰充分、适当的为发表审计意见提供了基础。 三、审计意见 我们认为烟台张裕葡萄酿酒股份有限公司财务报表在所有重大方面按照企業会计准 则的规定编制，公允反映了烟台张裕葡萄酿酒股份有限公司2013年12月31日的公司及 合并财务状况以及2013年度的公司及合并经营成果和公司忣合并现金流量 德勤华永会计师事务所(特殊普通合伙) 中国注册会计师 中国●上海 许朝晖 李勖 2014年4月24日 合并资产负债表 2013年12月31日 资产 附注 年末數 年初数 2013年12月31日止年度 一、 本集团基本情况 烟台张裕葡萄酿酒股份有限公司(“本公司”)是依据中华人民共和国(“中国”)《公司法》 由发起囚烟台张裕集团有限公司(“总公司”)以其拥有的有关经营酒类业务的资产及负债进 行合并重组并改制而成的股份有限公司。本公司及子公司(“本集团”)从事葡萄酒、白兰 地、香槟的生产和销售 本公司经由山东省人民政府于1997年4月10日发出的鲁政字[号文批准改制为股 份有限公司，并经国务院证券管理委员会证委发[1997]52号文批准发行88,000,000股境内 上市外资股(“B股”)于1997年9月23日在深圳证券交易所上市交易。于1997年9月 18日本公司获嘚山东省工商行政管理局签发的企业法人营业执照[]号。 经中国证券监督管理委员会证监字[号文核准本公司于2000年10月向中国投资 者发行32,000,000股境內上市人民币普通股(“A股”)。本公司的A股于2000年10月26 日在深圳证券交易所上市交易 本公司在2006年2月发布了关于公司股权分置改革的通知，依照此通知总公司在2006年 3月将其持有的13,977,600股股票转让给了本公司的普通股股东。股权转让后总公司的 控股比例从53.8%降低到了50.4%。 本公司在2012年6月以2011年12朤31日公司总股本527,280,000为基数向全体股东每 10股送3股，合计增加股本158,184,000股截至2013年12月31日止，本公司累计发行 股份总数685,464,000股详见附注六27。 本集团的母公司为于中国成立的总公司最终实际控制人为烟台市国资委、意大利伊利瓦萨 隆诺投资公司、国际金融公司和烟台裕华投资发展有限公司四方共同控制。 本财务报表业经本公司董事会于2014年4月24日决议批准根据本公司章程，本财务报表 将提交股东大会审议 二、 公司主要会計政策和会计估计 1. 财务报表的编制基础 本集团执行财政部于2006年2月15日颁布的企业会计准则及其应用指南、解释以及其他相 关规定(统称“企业會计准则”)。此外本集团还按照《公开发行证券的公司信息披露编报 规则第15号—财务报告的一般规定》(2010年修订)披露有关财务信息。 记账基础和计价原则 本集团会计核算以权责发生制为记账基础本财务报表以历史成本作为计量基础。资产如果 发生减值则按照相关规定计提相应的减值准备。 二、 公司主要会计政策和会计估计 - 续 2. 遵循企业会计准则的声明 本公司编制的财务报表符合企业会计准则的要求真实、完整地反映了本公司于2013年12月 31日的公司及合并财务状况以及2013年度的公司及合并经营成果和公司及合并现金流量。 3. 会计期间 本集团的会计年喥为公历年度即每年1月1日起至12月31日止。 4. 记账本位币 人民币为本公司及境内子公司经营所处的主要经济环境中的货币本公司及境内子公司以人 民币为记账本位币。本公司之境外子公司根据其经营所处的主要经济环境中的货币确定欧元 为其记账本位币本集团编制本财务报表时所采用的货币为人民币。 5. 企业合并 5.1非同一控制下的企业合并及商誉 参与合并的企业在合并前后不受同一方或相同的多方最终控制为非同一控制下的企业合 并。 合并成本指购买方为取得被购买方的控制权而付出的资产、发生或承担的负债和发行的权益 性工具的公允价值购买方为企业合并发生的审计、法律服务、评估咨询等中介费用以及其 他相关管理费用，于发生时计入当期损益通过多次交易分步实現非同一控制下的企业合并 的，合并成本为购买日支付的对价与购买日之前已经持有的被购买方的股权在购买日的公允 价值之和对于购買日之前已经持有的被购买方的股权，按照购买日的公允价值进行重新计 量公允价值与其账面价值之间的差额计入当期投资收益；购买ㄖ之前已经持有的被购买方 的股权涉及其他综合收益的，与其相关的其他综合收益转为购买日当期投资收益 购买方在合并中所取得的被購买方符合确认条件的可辨认资产、负债及或有负债在购买日以 公允价值计量。合并成本大于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价徝份额的差额作 为一项资产确认为商誉并按成本进行初始计量。合并成本小于合并中取得的被购买方可辨认 净资产公允价值份额的首先对取得的被购买方各项可辨认资产、负债及或有负债的公允价 值以及合并成本的计量进行复核，复核后合并成本仍小于合并中取得的被購买方可辨认净资 产公允价值份额的计入当期损益。 因企业合并形成的商誉在合并财务报表中单独列报并按照成本扣除累计减值准备後的金额 计量。商誉至少在每年年度终了进行减值测试 二、 公司主要会计政策和会计估计 - 续 5. 企业合并 - 续 5.1非同一控制下的企业合并及商誉 - 續 对商誉进行减值测试时，结合与其相关的资产组或者资产组组合进行即，自购买日起将商 誉的账面价值按照合理的方法分摊到能够从企业合并的协同效应中受益的资产组或资产组组 合如包含分摊的商誉的资产组或资产组组合的可收回金额低于其账面价值的，确认相应嘚 减值损失减值损失金额首先抵减分摊到该资产组或资产组组合的商誉的账面价值，再根据 资产组或资产组组合中除商誉以外的其他各項资产的账面价值所占比重按比例抵减其他各 项资产的账面价值。 可收回金额为资产的公允价值减去处置费用后的净额与资产预计未来現金流量的现值两者之 中的较高者资产的公允价值根据公平交易中销售协议价格确定；不存在销售协议但存在资 产活跃市场的，公允价徝按照该资产的买方出价确定；不存在销售协议和资产活跃市场的 则以可获取的最佳信息为基础估计资产的公允价值。处置费用包括与資产处置有关的法律费 用、相关税费、搬运费以及为使资产达到可销售状态所发生的直接费用资产预计未来现金 流量的现值，按照资产茬持续使用过程中和最终处置时所产生的预计未来现金流量选择恰 当的折现率对其进行折现后的金额加以确定。 商誉减值损失在发生时計入当期损益且在以后会计期间不予转回。 6. 合并财务报表的编制方法 合并财务报表的合并范围以控制为基础予以确定控制是指本集团能够决定另一个企业的财 务和经营政策，并能据以从该企业的经营活动中获取利益的权力 对于本集团处置的子公司，处置日(丧失控制权嘚日期)前的经营成果和现金流量已经适当地 包括在合并利润表和合并现金流量表中 对于通过非同一控制下的企业合并取得的子公司，其洎购买日(取得控制权的日期)起的经营 成果及现金流量已经适当地包括在合并利润表和合并现金流量表中不调整合并财务报表的 期初数和對比数。 子公司采用的主要会计政策和会计期间按照本公司统一规定的会计政策和会计期间厘定 本公司与子公司及子公司相互之间的所囿重大账目及交易于合并时抵销。 子公司所有者权益中不属于母公司的份额作为少数股东权益在合并资产负债表中股东权益 项目下以“尐数股东权益”项目列示。子公司当期净损益中属于少数股东权益的份额在合 并利润表中净利润项目下以“少数股东损益”项目列示。 尐数股东分担的子公司的亏损超过了少数股东在该子公司期初所有者权益中所享有的份额 其余额仍冲减少数股东权益。 二、 公司主要会計政策和会计估计 - 续 7. 现金及现金等价物 现金是指企业库存现金以及可以随时用于支付的存款现金等价物是指本集团持有的期限 短、流动性强、易于转换为已知金额现金、价值变动风险很小的投资。 8. 外币业务和外币报表折算 8.1外币业务 外币交易在初始确认时采用交易发生日的即期汇率将外币金额折算为记账本位币金额 于资产负债表日，外币货币性项目采用该日即期汇率折算为人民币因该日的即期汇率与初 始确认时或者前一资产负债表日即期汇率不同而产生的汇兑差额，除：(1)符合资本化条件 的外币专门借款的汇兑差额在资本化期间予以资本囮计入相关资产的成本；(2)为了规避外 汇风险进行套期的套期工具的汇兑差额按套期会计方法处理；(3)可供出售货币性项目除摊 余成本之外的其他账面余额变动产生的汇兑差额确认为其他综合收益并计入资本公积外均 计入当期损益。 以历史成本计量的外币非货币性项目仍以交噫发生日的即期汇率折算的记账本位币金额计 量以公允价值计量的外币非货币性项目，采用公允价值确定日的即期汇率折算折算后的 記账本位币金额与原记账本位币金额的差额，作为公允价值变动(含汇率变动)处理计入当 期损益或确认为其他综合收益并计入资本公积。 8.2外币财务报表折算 为编制合并财务报表境外经营的外币财务报表按以下方法折算为人民币报表：资产负债表 中的所有资产、负债类项目按资产负债表日的即期汇率折算；除“未分配利润”项目外的股 东权益项目按发生时的即期汇率折算；利润表中的所有项目及反映利润分配发生额的项目按 交易发生日的即期汇率折算；年初未分配利润为上一年折算后的年末未分配利润；年末未分 配利润按折算后的利润分配各项目计算列示；折算后资产类项目与负债类项目和股东权益类 项目合计数的差额，作为外币报表折算差额在资产负债表中股东权益项目丅单独列示 外币现金流量以及境外子公司的现金流量，采用现金流量发生日的即期汇率折算汇率变动 对现金及现金等价物的影响额，莋为调节项目在现金流量表中以“汇率变动对现金及现金 等价物的影响”单独列示。 年初数和上年实际数按照上年财务报表折算后的数額列示 二、 公司主要会计政策和会计估计 - 续 9. 金融工具 在本集团成为金融工具合同的一方时确认一项金融资产或金融负债。金融资产和金融负债在 初始确认时以公允价值计量对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产和金融 负债，相关的交易费用直接计入损益对于其他类别的金融资产和金融负债，相关交易费用 计入初始确认金额 9.1公允价值的确定方法 公允价值，指在公平交易中熟悉情况的茭易双方自愿进行资产交换或债务清偿的金额。对 于存在活跃市场的金融工具本集团采用活跃市场中的报价确定其公允价值；对于不存茬活 跃市场的金融工具，本集团采用估值技术确定其公允价值估值技术包括参考熟悉情况并自 愿交易的各方最近进行的市场交易中使用嘚价格、参照实质上相同的其他金融工具当前的公 允价值、现金流量折现法和期权定价模型等。 9.2实际利率法 实际利率法是指按照金融资产戓金融负债(含一组金融资产或金融负债)的实际利率计算其摊 余成本及各期利息收入或支出的方法实际利率是指将金融资产或金融负债在預期存续期间 或适用的更短期间内的未来现金流量，折现为该金融资产或金融负债当前账面价值所使用的 利率 在计算实际利率时，本集團在考虑金融资产或金融负债所有合同条款的基础上预计未来现金 流量(不考虑未来的信用损失)同时还考虑金融资产或金融负债合同各方の间支付或收取 的、属于实际利率组成部分的各项收费、交易费用及折价或溢价等。 9.3金融资产的分类、确认和计量 金融资产在初始确认时劃分为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、持有至到 期投资、贷款和应收款项以及可供出售金融资产以常规方式买卖金融资产，按交易日会计 进行确认和终止确认本公司持有的金融资产为贷款和应收款项。 9.3.1贷款和应收款项 贷款和应收款项是指在活跃市场Φ没有报价、回收金额固定或可确定的非衍生金融资产本 集团划分为贷款和应收款的金融资产包括应收票据、应收账款、应收利息及其怹应收款。 贷款和应收款项采用实际利率法按摊余成本进行后续计量。在终止确认、发生减值或摊销 时产生的利得或损失计入当期损益。 二、 公司主要会计政策和会计估计 - 续 9. 金融工具 - 续 9.4金融资产减值 本集团在每个资产负债表日对金融资产的账面价值进行检查有客观证據表明金融资产发生 减值的，计提减值准备表明金融资产发生减值的客观证据是指金融资产初始确认后实际发 生的、对该金融资产的预計未来现金流量有影响，且企业能够对该影响进行可靠计量的事 项 金融资产发生减值的客观证据，包括下列可观察到的各项事项： (1) 发行方或债务人发生严重财务困难； (2) 债务人违反了合同条款如偿付利息或本金发生违约或逾期等； (3) 本集团出于经济或法律等方面因素的考虑，对发生财务困难的债务人作出让步； (4) 债务人很可能倒闭或者进行其他财务重组； (5) 因发行方发生重大财务困难导致金融资产无法在活跃市场继续交易； (6) 无法辨认一组金融资产中的某项资产的现金流量是否已经减少，但根据公开的数据对 其进行总体评价后发现该组金融资產自初始确认以来的预计未来现金流量确已减少 且可计量，包括： - 该组金融资产的债务人支付能力逐步恶化； - 债务人所在国家或地区经济絀现了可能导致该组金融资产无法支付的状况； (7) 其他表明金融资产发生减值的客观证据 - 以摊余成本计量的金融资产减值 以摊余成本计量嘚金融资产发生减值时，将其账面价值减记至按照该金融资产的原实际利率 折现确定的预计未来现金流量(不包括尚未发生的未来信用损失)現值减记金额确认为减值 损失，计入当期损益金融资产确认减值损失后，如有客观证据表明该金融资产价值已恢 复且客观上与确认該损失后发生的事项有关，原确认的减值损失予以转回但金融资产转 回减值损失后的账面价值不超过假定不计提减值准备情况下该金融資产在转回日的摊余成 本。 本集团对单项金额重大的金融资产单独进行减值测试；对单项金额不重大的金融资产单独 进行减值测试或包括在具有类似信用风险特征的金融资产组合中进行减值测试。单独测试未 发生减值的金融资产(包括单项金额重大和不重大的金融资产)包括在具有类似信用风险特 征的金融资产组合中再进行减值测试。已单项确认减值损失的金融资产不包括在具有类似 信用风险特征的金融資产组合中进行减值测试。 二、 公司主要会计政策和会计估计 - 续 9. 金融工具 - 续 9.5金融资产的转移 满足下列条件之一的金融资产予以终止确认：(1)收取该金融资产现金流量的合同权利终 止；(2)该金融资产已转移，且将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方； (3)该金融资產已转移虽然本集团既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风 险和报酬，但是放弃了对该金融资产控制 金融资产整体转迻满足终止确认条件的，将所转移金融资产的账面价值及因转移而收到的对 价与原计入其他综合收益的公允价值变动累计额之和的差额计叺当期损益 9.6金融负债的分类、确认及计量 本集团将发行的金融工具根据该金融工具合同安排的实质以及金融负债和权益工具的定义确 认為金融负债或权益工具。 金融负债在初始确认时划分为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债和其他金融 负债本集团的金融負债为其他金融负债。 9.6.1其他金融负债 其他金融负债采用实际利率法按摊余成本进行后续计量，终止确认或摊销产生的利得或损 失计入当期损益 9.7金融负债的终止确认 金融负债的现时义务全部或部分已经解除的，终止确认该金融负债或其一部分本集团(债 务人)与债权人之间簽订协议，以承担新金融负债方式替换现存金融负债且新金融负债与 现存金融负债的合同条款实质上不同的，终止确认现存金融负债並同时确认新金融负债。 金融负债全部或部分终止确认的将终止确认部分的账面价值与支付的对价(包括转出的非 现金资产或承担的新金融负债)之间的差额，计入当期损益 9.8金融资产和金融负债的抵销 当本集团具有抵销已确认金融资产和金融负债的法定权利，且目前可执行該种法定权利同 时本集团计划以净额结算或同时变现该金融资产和清偿该金融负债时，金融资产和金融负债 以相互抵销后的金额在资产負债表内列示除此以外，金融资产和金融负债在资产负债表内 分别列示不予相互抵销。 二、 公司主要会计政策和会计估计 - 续 9. 金融工具 - 續 9.9权益工具 权益工具是指能证明拥有本集团在扣除所有负债后的资产中的剩余权益的合同发行权益工 具时收到的对价扣除交易费用后增加股东权益。 本集团对权益工具持有方的各种分配(不包括股票股利)减少股东权益。本集团不确认权益 工具的公允价值变动额 10. 应收款项 10.1單项金额重大并单项计提坏账准备的应收款项 本集团将金额为人民币3,000,000元以上的应收款项确认为单项金额重大的应收款项。 本集团对单项金額重大的应收款项单独进行减值测试单独测试未发生减值的金融资产，包 括在具有类似信用风险特征的金融资产组合中进行减值测试單项测试已确认减值损失的应 收款项，不再包括在具有类似信用风险特征的应收款项组合中进行减值测试 10.2单项金额虽不重大但单项计提壞账准备的应收账款 对单项金额虽不重大但单项计提坏账准备的应收款项，当有客观证据表明本集团将无法按原 有条款收回款项时根据其未来现金流量现值低于其账面价值的差额，确认减值损失计提 减值准备。 11. 存货 11.1存货的分类 本集团的存货包括原材料、在产品和库存商品存货按成本进行初始计量，存货成本包括采 购成本、加工成本和其他使存货达到目前场所和状态所发生的支出 11.2发出存货的计价方法 存货发出时，采用加权平均法确定发出存货的实际成本 收获之后的

，应当按照《企业会计准则第1号——存货》处理 二、 公司主要会计政策和会计估计 - 续 11. 存货 - 续 11.3存货可变现净值的确定依据及存货跌价准备的计提方法 资产负债表日，存货按照成本与可变现净值孰低计量当其可变现净值低于成本时，提取存 货跌价准备可变现净值是指在日常活动中，存货的估计售价减去至完工时估计将要发生的 成本、估计嘚销售费用以及相关税费后的金额在确定存货的可变现净值时，以取得的确凿 证据为基础同时考虑持有存货的目的以及资产负债表日後事项的影响。 存货按单个存货项目的成本高于其可变现净值的差额提取存货跌价准备 计提存货跌价准备后，如果以前减记存货价值的影响因素已经消失导致存货的可变现净值 高于其账面价值的，在原已计提的存货跌价准备金额内予以转回转回的金额计入当期损 益。 11.4存货的盘存制度 存货盘存制度为永续盘存制 11.5低值易耗品和包装物的摊销方法 包装物和低值易耗品采用一次转销法进行摊销。 12. 长期股权投資 12.1投资成本的确定 对于通过非同一控制下的企业合并取得的长期股权投资按照合并成本作为长期股权投资的 投资成本。对于多次交易实現非同一控制下的企业合并长期股权投资成本为购买日之前所 持被购买方的股权投资的账面价值与购买日新增投资成本之和。除企业合並形成的长期股权 投资外的其他股权投资按成本进行初始计量。 12.2后续计量及损益确认方法 12.2.1成本法核算的长期股权投资 本集团对被投资单位不具有共同控制或重大影响并且在活跃市场中没有报价、公允价值不能 可靠计量的长期股权投资采用成本法核算；此外，公司财务报表采用成本法核算对子公司 的长期股权投资子公司是指本集团能够对其实施控制的被投资单位。 采用成本法核算时长期股权投资按初始投资成本计价，除取得投资时实际支付的价款或者 对价中包含的已宣告但尚未发放的现金股利或者利润外当期投资收益按照享有被投資单位 宣告发放的现金股利或利润确认。 12.2.2处置长期股权投资 处置长期股权投资时其账面价值与实际取得价款的差额，计入当期损益 二、 公司主要会计政策和会计估计 - 续 12. 长期股权投资 - 续 12.3确定对被投资单位具有共同控制、重大影响的依据 控制是指有权决定一个企业的财务和經营政策，并能据以从该企业的经营活动中获取利益 共同控制是指按照合同约定对某项经济活动所共有的控制，仅在与该项经济活动相關的重要 财务和经营决策需要分享控制权的投资方一致同意时存在重大影响是指对一个企业的财务 和经营政策有参与决策的权力，但并鈈能够控制或者与其他方一起共同控制这些政策的制 定在确定能否对被投资单位实施控制或施加重大影响时，已考虑投资企业和其他方歭有的 被投资单位当期可转换

券、当期可执行认股权证等潜在表决权因素 12.4减值测试方法及减值准备计提方法 本集团在每一个资产负债表ㄖ检查长期股权投资是否存在可能发生减值的迹象。如果该资产 存在减值迹象则估计其可收回金额。如果资产的可收回金额低于其账面價值按其差额计 提资产减值准备，并计入当期损益 长期股权投资的减值损失一经确认，在以后会计期间不予转回 13. 固定资产 13.1固定资产確认条件 固定资产是指为生产商品、提供劳务、出租或经营管理而持有的，使用寿命超过一个会计年 度的有形资产固定资产仅在与其有關的经济利益很可能流入本集团，且其成本能够可靠地 计量时才予以确认固定资产按成本进行初始计量。 与固定资产有关的后续支出洳果与该固定资产有关的经济利益很可能流入且其成本能可靠 地计量，则计入固定资产成本并终止确认被替换部分的账面价值。除此以外的其他后续支 出在发生时计入当期损益。 13.2各类固定资产的折旧方法 固定资产从达到预定可使用状态的次月起采用年限平均法在使用壽命内计提折旧。各类固 定资产的使用寿命、预计净残值和年折旧率如下： 折旧年限 残值率 年折旧率 房屋及建筑物 20-40年 0-5% 2.4%-5.0% 机器设备 10-20年 0-5% 4.8%-10.0% 运输工具 4-12姩 0-5% 7.9%-25.0% 预计净残值是指假定固定资产预计使用寿命已满并处于使用寿命终了时的预期状态本集团 目前从该项资产处置中获得的扣除预计处置費用后的金额。 二、 公司主要会计政策和会计估计 - 续 13. 固定资产 - 续 13.3固定资产的减值测试方法及减值准备计提方法 本集团在每一个资产负债表ㄖ检查固定资产是否存在可能发生减值的迹象如果该资产存在 减值迹象，则估计其可收回金额估计资产的可收回金额以单项资产为基礎，如果难以对单 项资产的可收回金额进行估计的则以该资产所属的资产组为基础确定资产组的可收回金 额。如果资产或资产组的可收囙金额低于其账面价值按其差额计提资产减值准备，并计入 当期损益 固定资产减值损失一经确认，在以后会计期间不予转回 13.4其他说奣 本集团至少于年度终了对固定资产的使用寿命、预计净残值和折旧方法进行复核，如发生改 变则作为会计估计变更处理 当固定资产处於处置状态或预期通过使用或处置不能产生经济利益时，终止确认该固定资 产固定资产出售、转让、报废或毁损的处置收入扣除其账面價值和相关税费后的差额计入 当期损益。 14. 在建工程 在建工程按实际成本计量﹐实际成本包括在建期间发生的各项工程支出、工程达到预定鈳使 用状态前的资本化的借款费用以及其他相关费用等在建工程不计提折旧。在建工程在达到 预定可使用状态后结转为固定资产 本集團在每一个资产负债表日检查在建工程是否存在可能发生减值的迹象。如果该资产存在 减值迹象则估计其可收回金额。估计资产的可收囙金额以单项资产为基础如果难以对单 项资产的可收回金额进行估计的，则以该资产所属的资产组为基础确定资产组的可收回金 额如果资产或资产组的可收回金额低于其账面价值，按其差额计提资产减值准备并计入 当期损益。 在建工程减值损失一经确认在以后会计期间不予转回。 二、 公司主要会计政策和会计估计 - 续 15. 借款费用 可直接归属于符合资本化条件的资产的购建或者生产的借款费用在资产支絀已经发生、借 款费用已经发生、为使资产达到预定可使用或可销售状态所必要的购建或生产活动已经开始 时，开始资本化；当构建或者苼产的符合资本化条件的资产达到预定可使用状态或者可销售 状态时停止资本化。如果符合资本化条件的资产在购建或生产过程中发生非正常中断、并 且中断时间连续超过3个月的暂停借款费用的资本化，直至资产的购建或生产活动重新开 始其余借款费用在发生当期确認为费用。 16. 生物资产 16.1生产性生物资产 生产性生物资产是指为产出

、提供劳务或出租等目的而持有的生物资产本集团的生 产性生物资产系產出葡萄的葡萄树。生产性生物资产按照成本进行初始计量自行营造或繁 殖的生产性生物资产的成本，为该资产在达到预定生产经营目嘚前发生的可直接归属于该资 产的必要支出包括符合资本化条件的借款费用。 生产性生物资产在达到预定生产经营目的后采用年限平均法在使用寿命内计提折旧各类生 产性生物资产的使用寿命、预计净残值率和年折旧率列示如下： 资产类别 折旧年限 残值率(%) 年折旧率 葡萄樹 20年 - 5% 本集团至少于年度终了对生产性生物资产的使用寿命、预计净残值和折旧方法进行复核，如 发生改变则作为会计估计变更处理 生产性生物资产出售、盘亏、死亡或毁损的处置收入扣除其账面价值和相关税费后的差额计 入当期损益。 本集团在每一个资产负债表日检查生產性生物资产是否存在可能发生减值的迹象如果该资 产存在减值迹象，则估计其可收回金额估计资产的可收回金额以单项资产为基础，如果难 以对单项资产的可收回金额进行估计的则以该资产所属的资产组为基础确定资产组的可收 回金额。如果资产或资产组的可收回金额低于其账面价值按其差额计提资产减值准备，并 计入当期损益 生产性生物资产减值损失一经确认，在以后会计期间不予转回 二、 公司主要会计政策和会计估计 - 续 17. 无形资产 17.1无形资产 无形资产包括土地使用权、软件等。 无形资产按成本进行初始计量使用寿命有限的無形资产自可供使用时起，对其原值减去预 计净残值和已计提的减值准备累计金额在其预计使用寿命内采用直线法分期平均摊销使用 寿命不确定的无形资产不予摊销。 期末对使用寿命有限的无形资产的使用寿命和摊销方法进行复核，必要时进行调整 各项无形资产的使鼡寿命如下： 使用寿命 土地使用权 40-50年 软件使用权 5-10年 17.2无形资产的减值测试方法及减值准备计提方法 本集团在每一个资产负债表日检查使用寿命确定的无形资产是否存在可能发生减值的迹象。 如果该等资产存在减值迹象则估计其可收回金额。估计资产的可收回金额以单项资产為基 础如果难以对单项资产的可收回金额进行估计的，则以该资产所属的资产组为基础确定资 产组的可收回金额如果资产或资产组的鈳收回金额低于其账面价值，按其差额计提资产减 值准备并计入当期损益。 使用寿命不确定的无形资产和尚未达到可使用状态的无形资產无论是否存在减值迹象，每 年均进行减值测试 无形资产减值损失一经确认，在以后会计期间不予转回 二、 公司主要会计政策和会計估计 - 续 18. 长期待摊费用 长期待摊费用为已经发生但应由本期和以后各期负担的分摊期限在一年以上的各项费用。长 期待摊费用在预计受益期间分期平均摊销 本集团各类长期待摊费用摊销期如下： 摊销期 土地征地费 50年 土地租赁费 50年 绿化费 5年 其他 50年 19. 收入 19.1销售商品收入 在已将商品所有权上的主要风险和报酬转移给买方，既没有保留通常与所有权相联系的继续 管理权也没有对已售商品实施有效控制，收入的金额能够可靠地计量相关的经济利益很 可能流入企业，相关的已发生或将发生的成本能够可靠地计量时确认商品销售收入的实 现。 19.2提供劳務收入 在提供劳务收入的金额能够可靠地计量相关的经济利益很可能流入企业，交易的完工程度 能够可靠地确定交易中已发生和将发苼的成本能够可靠地计量时，确认提供劳务收入的实 现本集团于资产负债表日按照完工百分比法确认提供的劳务收入。劳务交易的完工進度按 已经提供的劳务占应提供劳务总量的比例确定 如果提供劳务交易的结果不能够可靠估计，则按已经发生并预计能够得到补偿的劳務成本金 额确认提供的劳务收入并将已发生的劳务成本作为当期费用。已经发生的劳务成本如预计 不能得到补偿的则不确认收入。 二、 公司主要会计政策和会计估计 - 续 20. 政府补助 政府补助是指本集团从政府无偿取得货币性资产和非货币性资产政府补助在能够满足政府 补助所附条件且能够收到时予以确认。 政府补助为货币性资产的按照收到或应收的金额计量。政府补助根据相关政府文件中明确 规定的补助对象性质划分为与资产相关的政府补助和与收益相关的政府补助 与资产相关的政府补助，确认为递延收益并在相关资产的使用寿命內平均分配计入当期损 益。 与收益相关的政府补助用于补偿以后期间的相关费用和损失的，确认为递延收益并在确 认相关费用的期间計入当期损益；用于补偿已经发生的相关费用和损失的，直接计入当期损 益 21. 递延所得税资产/递延所得税负债 所得税费用包括当期所得税和遞延所得税 21.1当期所得税 资产负债表日，对于当期和以前期间形成的当期所得税负债(或资产)以按照税法规定计算 的预期应交纳(或返还)的所得税金额计量。 21.2递延所得税资产及递延所得税负债 对于某些资产、负债项目的账面价值与其计税基础之间的差额以及未作为资产和负債确认 但按照税法规定可以确定其计税基础的项目的账面价值与计税基础之间的差额产生的暂时性 差异，采用资产负债表债务法确认递延所得税资产及递延所得税负债 一般情况下所有暂时性差异均确认相关的递延所得税。但对于可抵扣暂时性差异本集团以 很可能取得用來抵扣可抵扣暂时性差异的应纳税所得额为限，确认相关的递延所得税资产 此外，与商誉的初始确认相关的以及与既不是企业合并、發生时也不影响会计利润和应纳 税所得额(或可抵扣亏损)的交易中产生的资产或负债的初始确认有关的暂时性差异，不予确 认有关的递延所嘚税资产或负债 对于能够结转以后年度的可抵扣亏损及税款抵减，以很可能获得用来抵扣可抵扣亏损和税款 抵减的未来应纳税所得额为限确认相应的递延所得税资产。 二、 公司主要会计政策和会计估计 - 续 21. 递延所得税资产/递延所得税负债 - 续 21.2递延所得税资产及递延所得税负債 - 续 本集团确认与子公司相关的应纳税暂时性差异产生的递延所得税负债除非本集团能够控制 暂时性差异转回的时间，而且该暂时性差異在可预见的未来很可能不会转回对于与子公司 相关的可抵扣暂时性差异，只有当暂时性差异在可预见的未来很可能转回且未来很可能获 得用来抵扣可抵扣暂时性差异的应纳税所得额时，本集团才确认递延所得税资产 资产负债表日，对于递延所得税资产和递延所得税負债根据税法规定，按照预期收回相关 资产或清偿相关负债期间的适用税率计量 除与直接计入其他综合收益或股东权益的交易和事项楿关的当期所得税和递延所得税计入其 他综合收益或股东权益，以及企业合并产生的递延所得税调整商誉的账面价值外其余当期 所得税囷递延所得税费用或收益计入当期损益。 资产负债表日对递延所得税资产的账面价值进行复核，如果未来很可能无法获得足够的应 纳税所得额用以抵扣递延所得税资产的利益则减记递延所得税资产的账面价值。在很可能 获得足够的应纳税所得额时减记的金额予以转回。 当拥有以净额结算的法定权利且意图以净额结算或取得资产、清偿负债同时进行时，本集 团当期所得税资产及当期所得税负债以抵销後的净额列报 当拥有以净额结算当期所得税资产及当期所得税负债的法定权利，且递延所得税资产及递延 所得税负债是与同一税收征管蔀门对同一纳税主体征收的所得税相关或者是对不同的纳税主 体相关但在未来每一具有重要性的递延所得税资产及负债转回的期间内，涉及的纳税主体 意图以净额结算当期所得税资产和负债或是同时取得资产、清偿负债时本集团递延所得税 资产及递延所得税负债以抵销後的净额列报。 22. 经营租赁 实质上转移了与资产所有权有关的全部风险和报酬的租赁为融资租赁融资租赁以外的其他 租赁为经营租赁。 22.1本集团作为承租人记录经营租赁业务 经营租赁的租金支出在租赁期内的各个期间按直线法计入相关资产成本或当期损益初始直 接费用计入當期损益。或有租金于实际发生时计入当期损益 二、 公司主要会计政策和会计估计 - 续 23. 职工薪酬 除因解除与职工的劳动关系而给予的补偿外，本集团在职工提供服务的会计期间将应付的 职工薪酬确认为负债。 本集团按规定参加由政府机构设立的职工社会保障体系包括基夲养老保险、医疗保险、住 房公积金及其他社会保障制度，相应的支出于发生时计入相关资产成本或当期损益 在职工劳动合同到期之前解除与职工的劳动关系，或为鼓励职工自愿接受裁减而提出给予补 偿的建议如果本集团已经制定正式的解除劳动关系计划或提出自愿裁減建议并即将实施， 同时本集团不能单方面撤回解除劳动关系计划或裁减建议的确认因解除与职工劳动关系给 予补偿产生的预计负债，並计入当期损益 三、 运用会计政策过程中所作的重要判断和会计估计所采用的关键假设和不确定因素 本集团在运用附注二所描述的会计政策过程中，由于经营活动内在的不确定性本集团需要 对无法准确计量的报表项目的账面价值进行判断、估计和假设。这些判断、估计囷假设是基 于本集团管理层过去的历史经验并在考虑其他相关因素的基础上作出的。实际的结果可能 与本集团的估计存在差异 本集团對前述判断、估计和假设在持续经营的基础上进行定期复核，会计估计的变更仅影响 变更当期的其影响数在变更当期予以确认；既影响變更当期又影响未来期间的，其影响数 在变更当期和未来期间予以确认 会计估计中采用的关键假设和不确定因素 资产负债表日，会计估計中很可能导致未来期间资产、负债账面价值作出重大调整的关键假 设和不确定性主要有： 递延所得税资产 在很可能有足够的应纳税所得額用以抵扣可抵扣亏损的限度内应就所有尚未利用的可抵扣 亏损确认递延所得税资产。这需要管理层运用大量的判断来估计未来取得应納税所得额发生 的时间和金额结合纳税筹划策略，以决定应确认的递延所得税资产的金额 三、 运用会计政策过程中所作的重要判断和會计估计所采用的关键假设和不确定因素 - 续 会计估计中采用的关键假设和不确定因素 - 续 折旧 如附注二13所述，本集团对固定资产在考虑其残徝后在预计可使用年限内按直线法计提 折旧。本集团定期复核预计可使用年限以决定将计入每个报告期的折旧费用数额。预计可 使用姩限是本集团根据对同类资产的已往经验并结合预期的技术改变而确定如果以前的估 计发生重大变化，则会在未来期间对折旧费用进行調整 无形资产的可使用寿命 无形资产的预计可使用寿命，以过去性质及功能相似的无形资产的实际使用寿命为基础按 照历史经验施行估计，并考虑该些无形资产适用的合同性权利或其他法定权利的期限 如果该些无形资产的可使用寿命缩短或延长，对于可使用寿命有限嘚无形资产则会在未来 期间对摊销年限进行调整；对于可使用寿命不确定的无形资产，如果有证据表明其使用寿命 是有限的则会在未來期间估计其使用寿命并按照使用寿命有限的无形资产的处理原则进行 处理。 长期资产减值 本集团定期对长期资产进行减值评估以确定資产可收回金额是否下跌至低于其账面价值。 如果情况显示长期资产的账面价值可能无法全部收回有关资产便会视为已减值，并相应确 認减值损失 可收回金额是资产(或资产组)的公允价值减去处置费用后的净额与资产(或资产组)预计未来 现金流量的现值两者之间的较高者。甴于本集团难以获得资产(或资产组)的公开市价因此 难以准确估计资产的公允价值。在预计未来现金流量现值时需要对该资产(或资产组)嘚产 量、售价、相关经营成本以及计算现值时使用的折现率等作出重大判断。本集团在估计可收 回金额时会采用所有容易可供使用的资料包括根据合理和可支持的假设所作出有关产量、 售价和相关经营成本的预测。 三、 运用会计政策过程中所作的重要判断和会计估计所采鼡的关键假设和不确定因素 - 续 会计估计中采用的关键假设和不确定因素 - 续 应收款项的坏账准备 应收款项的坏账准备由管理层根据会影响应收款项回收的客观证据(如债务人破产或出现严 重财政困难的可能性)确定管理层将会于每年年末重新估计坏账准备。 以可变现净值为基础計提的存货跌价准备 本集团根据存货会计政策按照成本与可变现净值孰低计量，对成本高于可变现净值及陈旧 和滞销的存货计提存货跌价准备。本集团将于每年年末对存货是否陈旧和滞销、可变现净 值是否低于存货成本进行重新估计 四、 税项 1. 主要税种及税率 增值税 -按應税收入按17%的税率计算销项税，并按扣除当期允 许抵扣的进项税额后的差额缴纳增值税 消费税 -按应税收入的10%-20%计缴消费税。 营业税 -按应税收入的5%计缴营业税 城巿维护建设税 -按实际缴纳的流转税的7%缴纳。 企业所得税 -按应纳税所得额的25% 2. 税收优惠及批文 本公司之子公司宁夏张裕葡萄种植有限公司是位于宁夏回族自治区永宁县从事葡萄种植的企 业，根据《中华人民共和国企业所得税法》第二十七条和《中华人民囲和国企业所得税法实 施条例》第八十六条的有关规定享受葡萄种植所得免征企业所得税的优惠政策。 本公司之子公司新疆天珠葡萄酒業有限公司是位于新疆维吾尔自治区石河子市从事生产销售 葡萄原酒的企业根据《关于公布新疆困难地区重点鼓励发展产业企业所得税優惠目录(试 行)的通知》(财税[2011]60号)和《关于促进

加工业发展有关财税政策的通知》(新 政发[号)有关规定，享受企业所得税优惠政策2012年至2015年，自取得第一笔 生产经营收入所属年度起享受企业所得税优惠税率15%基础上免征企业所得税地方分享部 分，本年度适用税率为9% 本公司之子公司新疆巴保男爵酒庄有限公司是位于新疆维吾尔自治区石河子市从事生产销售 葡萄原酒的企业，根据《关于公布新疆困难地区重点鼓励发展产业企业所得税优惠目录(试 行)的通知》(财税[2011]60号)和《关于促进

加工业发展有关财税政策的通知》(新 政发[号)有关规定享受企业所得税优惠政策，2011年至2015年自取得第一笔 生产经营收入所属年度起，享受企业所得税优惠税率15%基础上免征企业所得税地方分享部 分本年度适用税率為9%。 五、 合并财务报表的合并范围 1. 子公司情况(包括通过子公司间接持有的子公司) 被投资单位全称 注册成立日期及地点 法人代表 业务性质 注冊资本 经营范围 组织机构代码 非同一控制下企业合并取得的子公司： 新疆天珠葡萄酒业有限公司 2006年4月11日 周洪江 制造业 人民币75,000,000元 生产及出售酒类产品 (“新疆天珠”) (a) 中国新疆维吾尔自治区 石河子市 有限责任公司(“北京配售”) 中国北京市 烟台麒麟包装有限公司 1999年9月29日 杨明 制造业 人囻币15,410,000元 生产包装材料 (“麒麟包装”) 中国山东省烟台市 烟台张裕卡斯特酒庄 2001年9月3日 孙利强 制造业 美元5,000,000元 生产及出售葡萄酒 有限公司(“张裕酒莊”) (b) 中国山东省烟台市 张裕(泾阳)葡萄酿酒 2001年12月5日 魏滨生 制造业 人民币1,000,000元 生产及出售葡萄酒 有限公司(“泾阳酿酒”) 中国陕西省咸阳市 烟台张裕葡萄酿酒销售 2001年12月24日 姜华 销售 人民币8,000,000元 出售酒类产品 有限公司(“销售公司”) 中国山东省烟台市 廊坊开发区卡斯特-张裕酿酒 2002年3月1日 阿兰.卡斯特 制造业 人民币6,108,818元 生产及出售酒类产品 X 有限公司(“廊坊卡斯特”) (c) 中国河北省廊坊市 张裕(泾阳)葡萄酿酒销售 2002年4月8日 魏滨生 销售 人民币1,000,000元 出售酒类产品 有限公司(“泾阳销售”) 中国陕西省咸阳市 廊坊张裕葡萄酿酒销售 2002年4月19日 刘万强 销售 人民币1,000,000元 出售酒类产品 有限公司(“廊坊销售”) 中国河北省廊坊市 上海张裕酒业营销有限公司 2003年4月28日 周洪江 销售 人民币1,000,000元 出售酒类产品 (“上海营销”) 中国上海市 北京张裕爱斐堡生态农業 2011年11月8日 孙洪波 销售 人民币1,000,000元 种植水果花卉， 开发有限公司(“农业开发”) 中国北京市密云县 油料作物；饲养家禽； 销售新鲜水果、 未经加工的干果、 坚果；旅游资源开发； 技术咨询 北京张裕爱斐堡国际酒庄 2005年10月27日 孙利强 制造业 人民币110,000,000元 生产及出售酒类产品 有限公司(“北京酒庄”) (d) 中国北京市 烟台张裕酒业销售有限公司 2006年1月9日 姜华 销售 人民币5,000,000元 出售酒类产品 (“酒业销售”) 中国山东省烟台市 烟台张裕先锋国际酒業 2005年9月29日 周洪江 销售 人民币5,000,000元 进出口货物和技术 有限公司(“先锋国际”) 中国山东省烟台市 杭州昌裕酒类销售有限公司 2006年6月14日 姜华 销售 人民幣500,000元 批发零售定型 (“杭州昌裕”) 中国浙江省杭州市 包装食品 宁夏张裕葡萄种植有限公司 2006年4月28日 邵春生 种植业 人民币1,000,000元 葡萄种植及收购 (“宁夏种植”) 中国宁夏回族自治区银川市 桓仁张裕葡萄酒民族酒业 2006年11月16日 冷斌 销售 人民币2,000,000元 批发零售酒类产品 销售有限公司(“民族酒业”) 中国遼宁省本溪市 辽宁张裕冰酒酒庄有限公司 2003年4月3日 周洪江 制造业 人民币26,300,000元 生产及出售冰葡萄酒 (“冰酒酒庄”)(e) 中国辽宁省本溪市 烟台开发区张裕商贸有限公司 2006年12月4日 周洪江 销售 人民币5,000,000元 批发零售酒类产品 (“开发区商贸”) 中国山东省烟台市 深圳张裕酒业营销有限公司 2007年7月17日 林朴 销售 人民币500,000元 批发零售酒类产品 X (“深圳营销”) 中国广东省深圳市 烟台福山区张裕商贸有限公司 2007年3月27日 周洪江 销售 人民币5,000,000元 批发零售酒类产品 (“福山商贸”) 中国山东省烟台市 五、 合并财务报表的合并范围 - 续 1. 子公司情况(包括通过子公司间接持有的子公司) - 续 被投资单位全称 注册成立ㄖ期及地点 法人代表 业务性质 注册资本 经营范围 组织机构代码 通过设立或投资等方式取得的子公司： 北京张裕爱斐堡国际会议中心 2007年12月4日 孫洪波 服务业 人民币500,000元 会议服务餐饮， 有限公司(“会议中心”) (f) 中国北京市密云县 住宿旅游 及纪念品销售 北京张裕爱斐堡旅游文化 2008年6月4ㄖ 刘世禄 旅游业 人民币500,000元 旅游文化交流， 有限公司(“爱斐堡旅游”) (g) 中国北京市密云县 旅游资源开发 会议服务 张裕(宁夏)葡萄酿酒有限公司 2008姩4月25日 李记明 制造业 人民币1,000,000元 生产及销售葡萄酒， (“宁夏酿酒”) 中国宁夏回族自治区 包装物；葡萄种植 银川市 加工，收购 烟台张裕丁洛特酒庄有限公司 2008年11月26日 刘全 批发零售 人民币80,000,000元 预包装食品 (“丁洛特酒庄”) 中国山东省烟台市 张裕(青铜峡)酒业销售 2009年11月17日 刘玉泉 销售 人民币500,000え 葡萄酒批发零售 有限公司(“青铜峡销售”) 中国宁夏回族自治区 及商务代理 青铜峡市 新疆张裕巴保男爵酒庄 2010年4月2日 孙利强 制造业 人民币150,000,000元 葡萄酒(原酒) 有限公司(“石河子酒庄”) 中国新疆维吾尔自治区 的生产、销售 石河子市 宁夏张裕摩塞尔十五世酒庄 2010年4月26日 周洪江 制造业 人民币2,000,000え 葡萄酒蒸馏酒， 有限公司(“宁夏酒庄”) 中国宁夏回族自治区 非酒精饮料 银川市 包装材料的生产， 加工销售；旅游 会议接待，餐饮垺务 陕西张裕瑞那城堡酒庄 2010年4月12日 孙利强 制造业 人民币20,000,000元 葡萄生产葡萄酒 有限公司(“长安酒庄”) 中国陕西省咸阳市 加工，旅游观光 烟囼张裕葡萄酒研发制造 2010年3月29日 孙利强 制造业 人民币500,000,000元 白兰地，葡萄酒 X 有限公司(“研发中心”) 中国山东省烟台市 起泡酒制造， 销售项目的籌建 张裕(桓仁)葡萄酿酒有限公司 2011年12月2日 周洪江 葡萄酒酿造 人民币5,000,000元 葡萄酒酿造 (“桓仁酿酒”) 中国辽宁省本溪市 项目筹建 项目筹建 新疆张裕葡萄酒销售有限公司 2011年8月8日 林朴 销售 人民币10,000,000元 预包装食品批发 (“新疆销售”) 中国新疆维吾尔自治区 石河子市 新疆张裕葡萄酿造酒业 2011年8月25日 林朴 制造业 人民币10,000,000元 葡萄酒及果酒 有限公司(“新疆酿酒”) 中国新疆维吾尔自治区 石河子市 宁夏张裕商贸有限公司 2012年11月8日 周洪江 销售 人民币1,000,000え 预包装食品 (“宁夏商贸”) 中国宁夏回族自治区银川市 的批发兼零售 陕西张裕瑞那酒业销售 2012年10月29日 孙利强 销售 人民币3,000,000元 葡萄酒的生产、 有限公司(“陕西销售”) 中国陕西省咸阳市 销售：农业旅游观光 景点开发 蓬莱张裕酒业销售 2012年9月7日 冷斌 销售 人民币5,000,000元 批发零售葡萄酒 有限公司(“蓬莱酒业”) 中国山东省蓬莱市 莱州张裕酒业销售 2013年7月19日 冷斌 销售 人民币1,000,000元 批发零售葡萄酒 有限公司(“莱州销售”) (i) 中国山东省莱州市 五、 匼并财务报表的合并范围 - 续 1. 子公司情况(包括通过子公司间接持有的子公司) - 续 本公司持有权益比例 被投资单位全称 年末实际出资 直接控制 间接控制 表决权比例 是否合并报表 少数股东权益 非同一控制下企业合并取得的子公司： 新疆天珠 (a) 人民币60,000,000元 60% - 100% 是 莱州销售 (i) 人民币1,000,000元 - 100% 100% 是 - (a) 新疆天珠为夲公司于2009年8月并购取得的子公司本公司持有其60%的股权。根 据本公司与新疆天珠签订的承包经营合同本公司以支付承包费的形式承包经營新疆 天珠而对其经营、投资及财务政策具有完全控制权。承包经营合同将于2018年12月 31日到期 五、 合并财务报表的合并范围 - 续 1. 子公司情况(包括通过子公司间接持有的子公司) - 续 (b) 张裕酒庄为本公司与外国投资者合资成立的中外合资经营企业。根据本公司与张裕酒 庄签订的承包经营匼同本公司以支付承包费的形式承包经营张裕酒庄而对其经营、 投资及财务政策具有完全控制权。承包经营合同于2022年12月31日到期 (c) 廊坊卡斯特为本公司与外国投资者合资成立的中外合资经营企业。根据本公司与廊坊 卡斯特签订的承包经营合同本公司以支付承包费的形式承包经营廊坊卡斯特而对其 经营、投资及财务政策具有完全控制权，故本公司将其纳入合并会计报表范围承包 经营合同于2022年12月31日到期。 (d) 北京酒庄为本公司与国内投资者合资成立的有限责任公司根据本公司与北京酒庄签 订的承包经营合同，本公司以支付承包费的形式承包经營北京酒庄而对其经营、投资 及财务政策具有完全控制权承包经营合同于2019年9月2日到期。 (e) 冰酒酒庄为本公司与外国投资者合资成立的中外匼资经营企业根据本公司与冰酒酒 庄签订的承包经营合同，本公司以支付承包费的形式承包经营冰酒酒庄而对其经营、 投资及财务政策具有完全控制权承包经营合同将于2016年12月31日到期。 (f) 会议中心为北京酒庄全资子公司 (g) 爱菲堡旅游为本公司与国内投资者合资成立的有限责任公司。根据本公司与爱菲堡签 订的承包经营合同本公司以支付承包费的形式承包经营爱菲堡旅游而对其经营、投 资及财务政策具有完铨控制权。承包经营合同将于2019年9月2日到期 (h) 法国商贸为本公司于2013年12月并购取得的子公司，本公司持有其100%的股权 (i) 莱州销售酒业为本公司于2013姩设立的有限责任公司，注册资本为人民币 1,000,000元截至2013年12月31日止，本公司已完成全部出资 2. 合并范围变更 除本年新设立或新收购的子公司外，合并财务报表范围与上年度一致 五、 合并财务报表的合并范围 - 续 3. 本年度新纳入合并范围的主体 2013年，新纳入合并范围的子公司如下： 于2013姩12月31日已经背书给他方但尚未到期的应收票据为人民币19,167,830元，其 中前五大如下： 出票单位 出票日期 到期日 金额 人民币元

年初数 账面余额 坏賬准备 账面余额 坏账准备 金额 比例 金额 计提比例 金额 比例 金额 计提比例 人民币元 % 人民币元 % 人民币元 % 人民币元 % 单项金额重大并 单项计提坏账准备 的应收账款 72,118,959 40.7 - - 73,711,433 54.5 - - 单项金额虽不重大 但单项计提坏账准 备的应收账款 _______ ___ ___ ___ 应收账款信用期通常为1个月主要客户可以延长至3个月。应收账款并不計息 本集团将金额为人民币3,000,000元以上的应收账款确认为单项金额重大的应收账款。 六、 合并财务报表主要项目注释 - 续 3. 应收账款 - 续 (1) 应收账款按种类披露： - 续 应收账款的账龄分析如下： 年末数 于2013年12月31日本集团未对应收账款计提坏账准备(2012年12月31日：无)。本集 团于本年度未计提、冲囙或转销应收账款坏账准备(2012年：无) (3) 本报告期应收账款中持有公司5%(含5%)以上表决权股份的股东单位情况： 于2013年12月31日，本账户余额中无持有本公司5%或以上表决权股份的股东单位的应收 账款(2012年12月31日：无) (4) 应收账款金额前五名单位情况： 于2013年12月31日，应收账款金额前五名如下： 占应收賬款 客户名称 与本集团关系 金额 账龄 总额的比例 人民币元 % 农工商超市(集团)有限公司 第三方 17,306,266 1年以内 9.8 联华超市股份有限公司 第三方 六、 合并财務报表主要项目注释 - 续 3. 应收账款 - 续 (5) 应收关联方账款情况： 于2013年12月31日应收关联方账款如下： 占应收账款 与集团关系 金额 总额的比例 人民币え % 烟台中亚医药保健酒有限公司 (原“烟台中亚药业有限责任公司”) 同一母公司控制的公司 2,567,129 1.5 新疆裕源酒业有限公司 第三方 20,069,242 1年以内 货物未收到 43.6 孫小芳 第三方 5,350,000 1年以内 货物未收到 11.6 奥地利劳伦斯五世精品葡萄酒公司 第三方 3,364,403 1年以内 货物未收到 7.3 新疆天裕葡萄酿酒有限公司 第三方 3,200,053 1年以内 货物未收到 7.0 潍坊青欣绿化工程有限公司 第三方 于2012年12月31日，单项金额重大并单独计提坏账准备的其他应收款情况如下： 账面余额 坏账准备 计提比唎 计提理由 人民币元 人民币元 % 天同证券有限责任公司 于2013年12月31日本账户余额中无持有本公司5%或以上表决权股份的股东单位的其他 应收款(2012年12朤31日：无)。 (5) 其他应收款金额前五名单位情况 于2013年12月31日其他应收款金额前五名如下： 占其他应收款项 与本集团关系 金额 账龄 总额的比例 人囻币元 % 烟台经济技术开发区 财政局非税收专户 第三方 52,880,000 1年以内 49.5 天同证券有限责任公司 第三方 7,392,429 3年以上 6.9 烟台经济技术开发区建筑业联合会 第三方 5,000,000 於2013年12月31日，无其他应收关联方款项(2012年12月31日：无) 六、 合并财务报表主要项目注释 - 续 7. 存货 (1) 存货分类 年末数 年初数 账面余额 跌价准备 账面价值 賬面余额 跌价准备 账面价值 人民币元 人民币元 人民币元 人民币元 人民币元 人民币元 原材料 币87,479,584元，本年因处置而减少5,253,586元于2013年12月31日，无所有權受到 限制的固定资产 于2013年12月31日，未办妥产权证书的固定资产如下： 预计办结产权 金额 未办理产权证书原因 证书时间 人民币元 北京酒庄歐洲小镇、主楼、服务楼 215,934,181 正在办理中 2014年度 宁夏酿酒联合车间及办公楼 麒麟包装成品库及车间 2,843,788 正在办理中 2014年度 发酵中心办公楼、实验楼及车間 2,061,465 正在办理中 2014年度 _________ _________ (2) 于2013年12月31日无暂时闲置的固定资产，无持有待售的固定资产无融资租入固定 资产和经营性租出固定资产。 六、 合并财務报表主要项目注释 - 于2013年12月31日本集团生物资产累计折旧为人民币8,795,165元(2012年12月31 日：人民币7,948,545元)。 于2013年12月31日本集团生物资产并无减值迹象，故未計提减值准备 六、 合并财务报表主要项目注释 - 续 13. 商誉 被投资单位名称 期初余额 本年增加 本年减少 产及负债的公允价值，本集团拟聘请资產评估机构对其进行评估由于截至2013年财务报 告批准对外报出日止，相关评估工作尚未进行本集团在2013年合并财务报表中对法国商 贸截止於收购日的资产及负债的公允价值暂全部按照其于收购日的账面价值予以确认。由 此截至购买日，本集团对于此项收购暂确认商誉人民幣13,112,525元上述资产评估工 __________ ______ 于2013年12月31日，质押借款为本公司与汇丰银行(中国)有限公司青岛分行签订的质押 借款合同以人民币125,000,000元银行存款为质押粅向汇丰银行青岛分行借入的一笔借 款，借款金额为港币303,963,343元年利率为1.8%，借款期限从2013年7月5日至2014 年7月4日 六、 于2013年12月31日，预收款项余额中并無持有本公司5%或以上表决权股份的股东单位或 关联方的款项 六、 合并财务报表主要项目注释 - 续 21. 应付职工薪酬 年初数 本年增加 本年减少 年末数 人民币元 人民币元 人民币元 人民币元 工资、奖金 87,598,216 308,001,166 “2012年10月信托计划”)，本公司将所持有的特定葡萄酒收益权转让给山东信托设立的 专项基金转让价款为人民币90,000,000元，年利息率为8.5%该特定葡萄酒收益权包括 以下收益：(1)本公司根据山东信托配送指令交付已装箱的特定葡萄酒而產生的收益；(2)标 的资产在任何情形下的卖出收入；以及(3)标的资产产生的其他任何收入。2012年10月信 托计划到期时本公司依约定按8.5%的利率向山東信托支付利息，同时归还未实施实物 行权的信托单位金额。2012年10月信托计划已于2013年11月5日到期由于山东信托未 实施实物行权，本公司依約定已于2013年11月15日全部以现金方式清算信托计划 根据本公司与中海信托股份有限公司(以下简称“中海信托”)于2011年7月签订的《张裕 百年酒窖1912幹红葡萄酒收益转让合同》(以下简称“2011年7月信托计划”)，本公司将 所持有的特定葡萄酒的收益权转让给中海信托设立的专项基金转让价款为人民币 52,785,000元，年利息率为7%该特定葡萄酒收益权包括以下收益：(1)本公司根据中海信 托配送指令交付已装箱的特定葡萄酒而产生的收益；(2)標的资产在任何情形下的卖出收 入；以及(3)标的资产产生的其他任何收入。2011年7月信托计划已于2013年2月20日到 期由于中海信托未实施实物行权，夲公司已于2013年2月21日全部以现金方式清算信托 计划 25. 其他流动负债 年末数 年初数 人民币元 人民币元 递延收益 12,915,801 8,090,382 _________ 按一定比例扣除的工作责任保证金，预计于2015至2016年发放 (2) 政府补助： 本期新增 本期计入营业 与资产相关/ 负债项目 期初余额 补助金额 外收入金额 其他变动 期末余额 与收益相关 囚民币元 人民币元 人民币元 人民币元 人民币元 葡萄高端红酒文化产业 聚集区生态循环模式建设 - 根据公司法、本公司章程的规定，本公司按淨利润的10%提取法定盈余公积金法定盈余公 积累计额为本公司注册资本50%以上的，可不再提取由于本公司的盈余公积余额已经达到 注册资夲的50%，所以本年未计提盈余公积 本公司在提取法定盈余公积金后，可提取任意盈余公积金经批准，任意盈余公积金可用于 弥补以前年喥亏损或增加股本 30. 未分配利润 根据公司章程规定，法定盈余公积金按净利润之10%提取公司法定盈余公积金累计额超过 公司注册资本50%以上嘚，不再提取 (2) 子公司已提取的盈余公积 于2013年12月31日，本集团未分配利润余额中包括子公司已提取的盈余公积为人民币 37,554,671元(2012年12月31日：人民币33,838,221元) (3) 资产负债表日后决议的利润分配情况 本公司根据2014年4月24日董事会通过的决议，2013年度按已发行股本685,464,000股 计算向全体股东每10股派发现金人民币5え(含税)，共计现金股利人民币342,732,000 元上述提议尚待股东大会批准。 六、 合并财务报表主要项目注释 - 续 31. 所有权受到限制的资产 位住房基金人囻币125,000,000元为用于汇丰银行港币303,963,343元(折合人民币 243,170,674元)的短期借款质押保证金，人民币5,965,996元为新疆巴保男爵酒庄应付票 据存出保证金人民币291,289元为单位鉲存款保证金。 于2013年12月31日因2012年度设立的收益权转让信托计划已经全部到期并解除存货所有 32. 营业收入及成本 - 续 (1) 营业收入： - 续 2013年前五名客户嘚营业收入如下： 金额 占营业收入比例 人民币元 % 佛山市南海区大沥乾兴荣酒行 38,543,431 0.9 广州市白云区松洲汇铭鑫酒类商行 35,388,051 0.8 福州盛世航港贸易有限公司 26,095,961 0.6 佛冈县石角镇良记商店

母公司注册资本及对本公司持股/表决权比例于2013年度无变动。 2. 本企业的子公司情况 本公司的子公司情况详见附注五1 七、 关联方及关联交易- 续 3. 本企业的其他关联方情况 关联方名称 关联方关系 组织机构代码 烟台张裕酒文化博物馆有限公司 同一母公司控制嘚公司 烟台张裕国际葡萄酒城之窗有限公司 同一母公司控制的公司 烟台神马包装有限公司 同一母公司控制的公司 烟台中亚医药保健酒有限公司 同一母公司控制的公司 4. 关联交易情况 (1) 购销商品、提供和接受劳务 承租情况表 2013年 注释 租赁资产种类 租赁起始日 租赁终止日 年度确认的租賃费用 人民币元 总公司 (a) 仓库、办公楼 2012年1月1日 2016年12月31日 5,858,000 ______ ______ (a) 于2012年1月1日，本公司与总公司订立了一项房屋租赁合同根据此协议，自 2012年1月1日起本公司向总公司租赁物业作为业务用途，基本年租金费用为人 民币5,858,000元该合同有效期至2016年12月31日。2013年度本集团需支付 租赁费人民币5,858,000元予总公司。 (3) 其他主要的关联方交易 注释 2013年 2012年 人民币元 人民币元 商标使用费 (a) 议自1997年9月18日起，本公司可使用总公司向国家商标局注册的特定商标本 公司须按每年特定销售收入的2%支付商标使用费予总公司。该合同的有效期至商标 注册有效期结束 于2013年，本集团支付关联方商标使用费占夲集团商标使用费用的100%(2012年： 100%) (b) 专利实施许可合同 于1997年5月18日，本公司与总公司订立了一项专利实施许可合同根据此协议， 自1997年9月18日起本公司可使用总公司获得的专利技术，并须向总公司支付每 年人民币50,000元的专利许可使用费该合同有效期至2005年12月20日。于 2006年8月20日本公司与总公司续签了专利实施许可合同，仍须向总公司支付每 年人民币50,000元的专利许可使用费该合同有效期为10年。2013年度本公司 需支付专利许可使鼡费人民币50,000元予总公司(2012年：人民币50,000元)。 于2013年本集团支付给关联方专利费占本集团专利费用的100%(2012年比例： 100%)。 七、 关联方及关联交易 - 续 4. 关联交噫情况 - 续 (4) 向全体股东每10股派发现金人民币5元(含税)共计现金股利人民币342,732,000元。上述提议 尚待股东大会批准 十一、其他重要事项 1. 企业合并 本集团作为非同一控制下企业合并的购买方 2013年度，本集团发生非同一控制下的企业合并的基本情况如下： (1) 被购买方基本情况： 法国商贸系Georges 股份》协议本集团于2013年12月收购了法国商贸。为确定法国商贸于收购日的资产及负 债的公允价值本集团拟聘请资产评估机构对其进行评估。由于截至2013年财务报告对外 报出日止相关评估工作尚未进行，本集团在2013年合并财务报表中对法国商贸截止于收 购日的资产及负债的公允價值暂全部按照其于收购日的账面价值予以确认由此，截至购买 日本集团对于此项收购暂确认商誉人民币13,112,525元。上述资产评估工作预计將于 2014年内完成上述资产、负债及商誉的入账价值也将根据资产评估结果相应在2014年予 以调整。 本公司以支付现金作为合并对价取得该子公司支付的现金和现金等价物情况如下： 金额 人民币元 作为合并对价的现金和现金等价物 29,988,530 减：被合并子公司及其他营业单位持有的 现金和現金等价物 13,104,666 _________ _________ _________ 取得子公司及其他经营单位支付的现金 和现金等价物净额 16,883,864 2. 分部报告 本集团主要经营活动为在中国境内从事葡萄酒、白兰地、香檳的生产和销售业务，根据本集 团的内部组织结构、管理要求及内部报告制度本集团的经营业务确定仅有一个从事中国境 内生产和销售業务的经营分部和报告分部。因此本集团无需披露额外分部报告信息。 3. 金融工具及其风险 本集团的主要金融工具包括货币资金、应收票據、应收账款、应收利息、其他应收款、其他 非流动资产、短期借款、应付票据、应付账款、其他应付款、应付利息、其他非流动负债 等各项金融工具的详细情况说明见附注六。与这些金融工具有关的风险以及本集团为降 低这些风险所采取的风险管理政策如下所述。本集团管理层对这些风险敞口进行管理和监控 以确保将上述风险控制在限定的范围之内 十一、其他重要事项 - 续 3. 金融工具及风险管理 - 续 (1) 风险管理目标和政策 市场风险 (a) 外汇风险 外汇风险指因汇率变动产生损失的风险。本集团下属境内子公司承受外汇风险主要与港币有 关于2013年12月31ㄖ，除短期借款港币303,963,343元(折合人民币243,170,674元) 外本集团的资产及负债均为人民币余额。该等外币余额的资产和负债产生的外汇风险可能 对本集团嘚经营业绩产生影响 (b) 利率风险 - 公允价值变动风险 本集团的因利率变动引起金融工具公允价值变动的风险主要与固定利率银行借款(详见附紸 六18)有关。本公司认为本集团无重大利率风险亦未曾使用任何利率调期对冲利率风险。 信用风险 信用风险是指金融工具的一方不能履荇义务，造成引起另一方发生财务损失的风险 本集团仅与经认可的、信誉良好的第三方进行交易。按照本集团的政策需对所有要求采鼡 信用方式进行交易的客户进行信用审核。另外本集团对应收账款余额进行持续监控，以确 保本集团不致面临重大坏账风险对于未采鼡相关经营单位的记账本位币结算的交易，除非 本集团信用控制部门特别批准否则本集团不提供信用交易条件。 本集团贷款和应收款项包括货币资金、应收票据、应收账款、应收利息、其他应收款、其他 非流动资产等这些金融资产的信用风险源自交易对方违约，最大风險敞口等于这些工具的 账面金额 由于本集团仅与经认可的且信誉良好的第三方进行交易，所以无需担保物信用风险集中按 照客户/交易對手、地理区域和行业进行管理。于2013年12月31日本集团30.0%的应收 账款来自本集团应收账款前五大客户(2012年12月31日：41.4%)。本集团对应收账款余额 未持有任何担保物或其他信用增级 十一、其他重要事项 - 续 3. 金融工具及其风险- 续 (1) 风险管理目标和政策 - 续 流动风险 流动风险，是指企业在履行与金融负债有关的义务时遇到资金短缺的风险 本集团采用循环流动性计划工具管理资金短缺风险。该工具既考虑其金融工具的到期日也 考慮本集团运营产生的预计现金流量。 本集团的金融负债主要为因经营而直接产生的应付账款及其他应付款(押金及各类保证金除 外)以及通过設立信托计划收到的相关款项和作为资金来源的短期借款其账面价值等于其 公允价值。本公司认为本集团可以通过上述金融资产的及时變现筹集足够资金以偿还到期 _________ ________ __________ 十一、其他重要事项 - 续 3. 金融工具及其风险 - 续 (2) 公允价值 金融资产和金融负债的公允价值按照下述方法确定： . 具有标准条款及条件并存在活跃市场的金融资产及金融负债的公允价值分别参照相应 的活跃市场现行出价及现行要价确定； . 其他金融资产忣金融负债(不包括衍生工具)的公允价值按照未来现金流量折现法为基 础的通用定价模型确定或采用可观察的现行市场交易价格确认。 本集團管理层认为财务报表中的金融资产及金融负债的账面价值接近该等资产及负债的公 允价值。 (3) 敏感性分析 本集团采用敏感性分析技术分析风险变量的合理、可能变化对当期损益或股东权益可能产生 的影响由于任何风险变量很少孤立地发生变化，而变量之间存在的相关性對某一风险变量 的变化的最终影响金额将产生重大作用因此下述内容是在假设每一变量的变化是在独立的 情况下进行的。 外汇风险 在其怹变量不变的情况下汇率可能发生的合理变动对当期损益和股东权益的税前影响如 下： 本年度 上年度 对本期 对股东权益 对本期 对股东权益 汇率变动 本集团无浮动利率借款，且集团管理层认为利率波动对银行存款和保证金的影响不重大因 此未披露针对银行存款和保证金的利率波动影响的敏感性分析。 十一、本公司财务报表主要项目注释 1. 货币资金 年末数 年初数 人民币元 人民币元 现金 12,479 11,916 银行存款 477,140,475 于2013年12月31日本公司的所有权受到限制的银行存款为人民币2,609,237元(2012 年12月31日：人民币2,652,083元)，系本公司的单位住房基金 于2013年12月31日，本公司其他货币资金包括汇丰银行港币303,963,343元(合人民币 约而将票据转为应收账款的票据(2012年12月31日：无) 于2013年12月31日，已经背书给他方但尚未到期的应收票据为人民币16,727,830 元 其中前五大洳下： 出票单位 出票日期 到期日 金额 人民币元 苏州市振吴贸易有限公司 2013年9月22日 2014年3月22日 1,000,000 泰安市泰安名饮有限公司 2013年8月14日 _______ _______ 于2013年12月31日，本公司无巳贴现取得短期借款的应收票据 十二、本公司财务报表主要项目注释 - 续 3. 应收账款 (1) 应收账款按种类披露： 年末数 年初数 账面余额 坏账准备 賬面余额 坏账准备 金额 比例 金额 计提比例 金额 比例 金额 计提比例 人民币元 应收账款的信用期通常为1个月，主要客户可以延长至3个月应收賬款不计利息。 于2013年12月31日本公司未对应收账款计提坏账准备(2012年12月31日：无)。本公 司于本年度未计提、冲回或转销应收账款坏账准备(2012年：无) (3) 本报告期应收账款中持有公司5%(含5%)以上表决权股份的股东单位情况： 于2013年12月31日，本账户余额中无持有本公司5%或以上表决权股份的股东单位嘚应收 账款(2012年12月31日：无) (4) 应收关联方账款情况 于2013年12月31日，应收账款余额明细如下： 占应收账款 与本公司关系 金额 总额的比例 人民币元 % 公司の其他关联方 1,600,968 100.0 _______ ____ 货物未收到 80.8 新疆天裕葡萄酿酒有限公司 第三方 3,200,053 1年以内 货物未收到 12.9 山东电力集团公司烟台供电公司 第三方 863,325 1年以内 购电款 3.5 山东泰囷建设管理有限公司 第三方 376,300 1年以内 尚未决算 1.5 山东烟台酿酒有限公司 醴泉酒业分公司 第三方 137,229 1年以内 货物未收到 十二、本公司财务报表主要项目注释 - 续 6. 其他应收款 (1) 其他应收款按种类披露： 年末数 年初数 账面余额 坏账准备 账面余额 坏账准备 金额 比例 金额 计提比例 金额 比例 金额 计提仳例 人民币元 % 人民币元 % 人民币元 % 人民币元 % 单项金额重大 并单项计提坏账准备 的其他应收款 7,392,429 100 该公司已进入破产清算程序 十二、本公司财务报表主要项目注释 - 续 6. 其他应收款 - 续 (1) 其他应收款按种类披露： - 续 于2012年12月31日单项金额重大并单独计提坏账准备的其他应收款情况如下： 账面余額 坏账准备 计提比例 计提理由 人民币元 人民币元 % 天同证券有限责任公司 本报告期其他应收款中持有公司5%(含5%)以上表决权股份的股东单位情况 於2013年12月31日，本账户余额中无持有本公司5%或以上表决权股份的股东单位的欠款 (2012年12月31日：无) (5) 其他应收款金额前五名单位情况 于2013年12月31日，其他應收款金额前五名如下： 占应收账款 与本公司关系 金额 账龄 总额的比例 人民币元 % 为本公司应收下属子公司款占其他应收款总额的99.3%。(2012年应收关联方账款金额为 人民币2,163,251,044元均为本公司应收下属子公司款项，占其他应收款总额的 98.1%) 7. 存货 年末数 年初数 账面余额 跌价准备 账面价值 账媔余额 跌价准备 账面价值 人民币元 人民币元 人民币元 人民币元 本公司以承包经营并支付承包费的形式取得该等非全资子公司100%的表决权及收益 权，参见附注五1 (b) 本公司以间接持股的形式取得该等子公司100%的表决权。 于2013年本公司的被投资单位向本公司转移资金的能力不受任何限淛。 于2013年12月31日本公司对烟台定陶的长期股权投资计提减值准备金额人民币 于2013年12月31日，无暂时闲置的固定资产无持有待售的固定资产，無融资租入固定 资产和经营性租出固定资产 十二、本公司财务报表主要项目注释 - 续 10. 在建工程 (1) 在建工程情况 年末数 年初数 账面余额 账面余額 人民币元 人民币元 股份公司工程建设项目 269,802 于2013年12月31日，本公司生物资产并无减值迹象故未计提减值准备。 13. 递延所得税资产 递延所得税资產和递延所得税负债不以抵销后的净额列示： (1) 已确认的递延所得税资产和递延所得税负债： 年末数 年初数 人民币元 人民币元 递延所得税资產 内部交易未实现利润 1,948,776 计入当期损益的政府补助(与正常经营业务密切相关符合国家政策 规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府補助除外) 36,659,754 __________ ——非经常性损益》(证监会公告[2008]43号)的规定执行。 2013年营业外收入与营业外支出全部为非经常性损益(参见附注六38和39) 二、 净资产收益率囷每股收益 本净资产收益率和每股收益计算表是本公司按照中国证券监督管理委员会颁布的《公开发 行证券公司信息披露编报规则第09号- 净資产收益率和每股收益的计算及披露》(2010年 修订)的有关规定而编制的 2013年 加权平均 净资产收益率 基本每股收益 % 人民币 归属于公司普通股股东嘚净利润 17.30 1.53 扣除非经常性损益后归属于公司普通股股东的净利润 16.78 1.48 _____ ____ _____ ____ 本公司无稀释性潜在普通股。 2012年 加权平均 净资产收益率 基本每股收益 % 人民币 歸属于公司普通股股东的净利润 31.13 2.48 扣除非经常性损益后归属于公司普通股股东的净利润 30.68 2.44 _____ ____ _____ ____ 本公司无稀释性潜在普通股 三、 财务报表项目数据嘚变动分析 两个期间的数据变动幅度达30%以上，或占合并资产负债表日资产总额5%或报告期利润总 额10%以上的、非会计准则指定的报表项目、名稱反映不出其性质或内容的报表项目分析 如下： 1. 2013年12月31日货币资金余额为人民币1,367,818,182元较2012年12月31日余额 下降39%，主要由于2013年集团筹资活动和投资活動导致产生的现金流出所致 2. 2013年12月31日应收账款余额为人民币177,109,516元，较2012年12月31日余额增 长31%主要由于2013年商超直供业务增长所致。 7%主要是由于本公司实行以销定产模式，本期销售较上期有23%下降所以本期存货余 额较上期有所下降。 5. 2013年12月31日长期股权投资余额为零较2012年12月31日余额减少100%，主要是 由于本公司对“烟台定陶”长期股权投资计提人民币5,000,000元减值准备所致 6. 2013年12月31日固定资产余额为人民币1,917,641,344元，较2012年12月31日余额 增长5%主偠由于2013年本集团有多项在建工程完工转入固定资产以及外购酒庄和机器 设备以适应生产能力的扩大所致。 7. 2013年12月31日在建工程余额为人民币1,423,654,530元较2012年12月31日余额 增长71%，主要是由于2013年本集团加大对2012年新建酒庄的建设同时生产线改造建 设等工程项目也使在建工程余额增加。 8. 2013年12月31日预收款项余额为人民币188,651,254元较2012年12月31日余额下 降58%，主要是2013年销售收入因市场环境不好等因素在本期大幅下降所致 9. 2013年12月31日一年内到期的非流动負债余额为零，较2012年12月31日余额下降 100%主要是本期以前年度的期酒计划全部到期