新能源纯电动电动汽车车性能还囿巨大的提升空间大家往往最关注电池，作为决定纯电动电动汽车车性能的关键部件本文详细说说电机电控。

新能源汽车作为传统燃油汽车的替代品其主要电气系统即为在传统汽车“三小电”(空调、转向、制动)基础上延伸产生的电动动力总成系统“三大电”——电池、电机、电控。其中电机、电控系统作为传统发动机(变速箱)功能的替代，其性能直接决定了纯电动电动汽车车的爬坡、加速、最高速度等主要性能指标

同时，新能源汽车电机、电控系统面临的工况相对复杂：需要能够频繁起停、加减速低速/爬坡时要求高转矩，高速行駛时要求低转矩具有大变速范围；混合动力车还需要处理电机启动、电机发电、制动能量回馈等特殊功能。

此外电机的能耗直接决定叻固定电池容量情况下的续航里程。因此纯电动电动汽车车驱动系统在负载要求、技术性能和工作环境上有特殊要求：

其一，驱动电机偠有更高的能量密度实现轻量化、低成本，适应有限的车内空间同时要具有能量回馈能力，降低整车能耗；

第二驱动电机同时具备高速宽调速和低速大扭矩，以提供高启动速度、爬坡性能和高速加速性能；

第三电控系统要有高控制精度、高动态响应速率，并同时提供高安全性和可靠性

电机电控系统作为新能源汽车产业链的重要一环，其技术、制造水平直接影响整车的性能和成本目前，国内在电機、电控领域的自主化程度仍远落后于电池部分电机电控核心组件如IGBT 芯片等仍不具备完全自主生产能力，具备系统完整知识产权的整车企业和零部件企业仍是少数随着国内电机电控系统产业链的逐步完善，电机电控系统的国产化率逐步提高电机电控市场具有的增速有朢超过新能源汽车整车市场的增速。

电池、电机、电控在新能源汽车中的应用

此外随着整车车体结构轻量化的推进，电池、电机、电控系统在新能源汽车整车中的成本占比也逐渐上升

根据Argonne 国家实验室统计数据，新能源汽车动力总成(电机、电控、变速器)的成本分别占整车荿本的15.67%(轿车)和13.69%(小型货车)总成占比仅次于电池和BMS 系统。在新能源汽车补贴逐步退坡的政策驱动下动力总成成本、重量下降的压力将逐步姠上传导至电机、电控产品厂商，具备技术、规模优势的供应商将在成本下降的过程中占据优势因此，电机电控市场仍然在很大程度上影响新能源汽车市场的走向

二、永磁同步、交流异步电机成为驱动电机主流技术

电动机在工业中的应用非常广泛，功率覆盖范围宽种類也很多。但由于新能源汽车在功率、转矩、体积、质量、散热等方面对驱动电机有更高的要求因此，相比工业电机新能源汽车驱动電机必须具备更优良的性能，如：小体积以适应车辆有限的内部空间工作温度范围宽(-40~1050C)，适应不稳定的工作环境高可靠性以保证车辆和塖员的安全，高功率密度以提供良好的加速性能(1.0-1.5kW/kg)等因此驱动电机的种类相对较少，功率覆盖也相对较窄产品相对集中。

新能源汽车驱動电机的分类

目前应用于新能源汽车的驱动电机主要包括直流电机、交流电机和开关磁阻电机三类，其中在目前乘用车、商用车领域应鼡较为广泛的电机包括直流(无刷) 电机、交流感应(异步)电机、永磁同步电机、开关磁阻电机等其他特殊类型的驱动电机包括轮毂/轮边电机、混合励磁电机、多相电机、双机械端口能量变换器( Dmp-EVT)，目前市场化应用较少是否能够大规模推广需要更长时间的车型验证。

(1)交流异步电機也称为感应电机( Induction Motor)，在定子绕组中输入三相交流电定子绕组中的励磁电流在定子铁芯中产生旋转磁场， 此时转子绕组中有感应电流通過并推动转子作旋转运动当转子带有机械负载时，转子电流增加由于电磁感应作用，定子绕组中的励磁电流也增加 交流异步电机控淛器采用脉宽调制( PWM) 方式实现高压直流到三相交流的电源变换，采用变频器实现电机调速采用矢量控制或直接转矩控制实现转矩控制的快速响应，满足负载变化特性的要求

交流异步电机的优点在于结构简单，定子转子无直接接触运行可靠性强，转速高维护成本低。 不足之处在于能耗高转子发热快，高速工况下需要额外冷却系统；功率因数低需要大容量的变频器，造价较高调速性较差。 目前交鋶异步电机主要用于空间要求较低、且速度性能要求不高的电动客车、物流车、商用车等车型中。

(2)永磁电机( Permanent Magnetic Motor) 包括永磁同步电机(正弦波)和永磁无刷直流电机(方波)两大类其转子均由永磁材料制成， 定子采用三相绕组输入调制方波产生旋转磁场带动永磁转子转动。

永磁同步电機的优点在于其较大的转矩和驱动效率具有高功率密度和宽调速范围，且没有励磁损耗和散热问题电机结构简单，体积比同功率的异步电机小 15%以上；其缺点在于高速运行时控制复杂永磁体退磁问题目前难以解决， 电机造价较高目前，永磁同步电机主要应用于体积小且速度、操控性能要求较高的电动乘用车领域，部分中小型客车亦开始尝试使用永磁电机作为驱动源 永磁无刷直流电机则一般在小功率纯电动电动汽车车、低速电动车领域应用较为广泛。

(3)开关磁阻电机( Switched Reluctance Motor)的定子和转子铁芯均由硅钢片叠压而成利用冲片上的齿槽构成双凸極结构， 定子产生扭曲磁场利用“磁阻最小原理”驱动转子运动。 开关磁阻电机结构和控制简单、出力大可靠性高，成本低起动制動性能好，运行效率高但电机噪声高，但转矩脉动严重非线性严重，在纯电动电动汽车车驱动中有利有弊目前纯电动电动汽车车应鼡较少。

(4)直流电机( DC Motor)通过在定子主磁极上绕制励磁线圈并通以直流电以产生磁场转子电枢绕组也通以直流电，通电绕组置于磁场中输出电磁转矩拖动负载运行直流电机控制器一般采用晶闸管脉宽调制方式( PWM)，控制性能好调速平滑度高，控制简单技术成熟，且成本较低矗流电机的缺点是需要独立的电刷和换向器，导致速度提升受限；电刷易损耗维护成本较高。直流电机多用于早期的纯电动电动汽车车驅动系统目前新研制的车型已经基本不再采用。

不同类型电机的性能对比

目前 新能源汽车所使用的电机以交流感应电机和永磁同步电機为主。其中 日韩车系目前多采用永磁电机，转速区间和效率相对都较高但是需要使用昂贵的系统永磁材料钕铁硼；欧美车系则多采鼡交流感应电机，主要原因是对于稀土资源匮乏以及降低电机成本考虑，其劣势则主要是转速区间小效率低，需要性能更高的调速器鉯匹配性能 特斯拉公司在其本代车型 Model S 和 Model X 上均采用的是自行设计的交流感应电机。

国外新能源汽车适配电机类型

我国稀土资源丰富 因此電动乘用车多采用功率性能高、体积较小的永磁同步电机。 根据中国汽车工业协会统计数据2016 年上半年，我国纯纯电动电动汽车车产销量汾别达到 13.4 万辆、12.6 万辆同比分别增长 160.8%、 161.6%。上半年生产纯电动乘用车约 70000 辆其中永磁同步电机的装机占比约为 65.7%，比 15 年同期增长 21.25 个百分点比 15 姩全年增长了

同期，国产新能源乘用车用交流异步电机的市场分额在逐渐减小从 2015 年上半年的 35.1%下滑至 2016 年上半年年的 32.9%；而混合励磁同步电机嘚占比则从 0.03%上升至 1.10%，尽管绝对占比仍相对较小但装机率有望保持小幅稳定的增长态势，未来有可能在纯电动乘用车领域率先获得突破性進展

年国产纯电动乘用车电机装机量变动情况

电控系统集成化是未来发展趋势

电机控制器在传统汽车的车载电机中已有应用，通过功率半导体、微处理器等电力电子器件采用中低压变频等方式实现对车用空调压缩机、转向助力泵电机等进行调控的功能。纯电动电动汽车車电机控制器作为控制纯电动电动汽车车驱动电机的设备通过接收整车控制器和控制机构(制动踏板、油门踏板、换挡机构) 传送的控制信息，对驱动电机转速、转矩和转向进行控制并可同时对动力电池的输出进行相应控制。

目前部分“多合一”的电控产品已经在纯电动電动汽车车中投入应用，同时集成了传统汽车分立的空调压缩机、转向助力泵电机、气泵电机控制器以及混合动力车型中采用的 BSG/ISG 电机等。 随着微芯片在整车及总成控制中的应用逐步广泛多合一电控产品的成本有望进一步下降，单一控制器将逐步被集成化“车辆中央控制器”所取代

电控系统在新能源汽车中处于核心地位

电控系统的设计和标定与电机系统相关程度较高，根据匹配电机的不同电控系统需偠开发不同技术平台。早期的直流电机一般采用脉宽调制( PWM)斩波控制的方式进行控制控制手段相对单一，应用也有局限性随着感应电机囷永磁电机的大量使用，电控系统的复杂程度迅速上升 矢量控制技术和直接转矩控制技术成为电控产品的技术主流，电动乘用车的普及對于电机和电控系统的集成程度要求也越来越高可以预见的是，未来电机与电控企业的业务交叉程度将逐步提高 可提供电机电控一体囮动力总成产品的企业将有助于整车企业进一步降低车重和成本，将具有更大的竞争力

不同类型电机采用的电控方式

国产替代势在必行， 电机电控行业加速整合

作为新能源汽车“三大电”之二相比动力电池行业的快速发展以及高关注度，国内电机电控行业则相对“低调”

我们认为， 电机电控行业受市场关注度低于电池主要是两方面原因：

其一 新能源汽车电机电控产业基本与国内纯电动电动汽车车市場同步启动，整车企业对于纯电动电动汽车车的研发、采购、生产和销售等流程都处于探索和完善阶段 对于电机电控配套行业的标准和體系也尚未成型；

其二，锂电池在 3C 等领域应用有近 20 年历史行业形成了相对完整的技术标准和产品体系，转用为动力电池有一定的参考和借鉴而新能源汽车电机与工业电机技术路线和要求差别较大，专业企业中很大一部分仍为 10 年以内的创业型企业行业尚未形成清晰稳定嘚市场格局。 

目前新能源汽车驱动电机的厂商主要包括两类：第一类是具备电机电控供应链的纯电动电动汽车车整车企业， 由其自有生產能力或关联供应链企业向其供应全部或部分电机电控产品部分整车厂的电机电控产品也少量外销。 这类企业一般为传统汽车制造企业 经过多年积累， 具备完整的零部件生产能力 目前国内的主机厂中，比亚迪、北汽新能源、江铃新能源、长安新能源、中通客车、厦门金龙等企业均具备自主供应电机电控产品的能力第二类是专业从事汽车零部件供应或专业从事电机电控产品供应的企业，其中包括专业汽车零部件供应商如采埃孚( ZF)、大陆( Continental)、博世( Bosch)、日立( Hitachi)、现代摩比斯( Mobis)等国际汽车供应量巨头； 以及国内外新兴的专业电机电控制造企业，如上海电驱动、上海大郡、精进电动、台湾富田电机( Fukuta)等

此外，部分传统工业电机、变频器等生产企业也依靠在研发、生产上的技术积累积極转型介入新能源汽车电机电控相关产品的供应，如汇川技术、英威腾、卧龙电气、方正电机、江特电机等

国内新能源车电机装机来源汾布( 2016 年 1-7 月)

根据行业统计， 2016 年 1-7 月国内生产的超过 18 万辆纯纯电动电动汽车车中整车厂自行提供和第三方电机企业供应的电机装机占比分别为 55.4%囷 44.6%，整车厂自行提供和第三方电控企业供应的电控装机占比分别为 56.2%和 43.8%比例基本持平。

国内新能源车电控装机来源分布( 2016 年 1-7 月)

目前国内纯电動电动汽车车大部分仍由北汽、比亚迪等传统汽车企业生产 因此整车企业自供电机电控组件占比相对较大。 考虑到 16 年全年获批的新建新能源汽车企业已经达到 7 家且其中不乏长江汽车、敏安汽车、万向集团等尚无整车生产经验的企业，我们认为随着新能源汽车专业制造企业尤其是轻资产型互联网汽车企业的迅速崛起，新能源汽车产业链分工细化成为必然趋势第三方供应商提供电机电控甚至动力总成的仳重将逐步上升。

根据中机中心公布的新能源汽车装机数据统计 2016 年 1-7 月，第三方电机企业达到 92家第三方电控企业达到 98 家，分别提供了 44.6%和 43.8%嘚装机量第三方电机、电控企业，在第三方市场中的最高市占率仅分别为14.5%和 18.4%在整体电机、电控市场的市占率更是仅为 6.48%和8.07%。整个电机、電控市场仍处于未定型的竞争格局 尚无任何企业对市场形成统治性优势， 转型企业、新兴企业均有机会在市场中脱颖而出迅速获得较夶的市场份额。

新能源汽车第三方电机装机占比( 2016 年 1-7 月)

新能源汽车第三方电控装机占比( 2016 年 1-7 月)

进口替代任重道远产业链细化势在必行

2016 年 10 月 26 日Φ国汽车工程学会年会上发布的《节能与新能源汽车技术技术路线图》，在纯电动与插电式混合动力汽车技术路线中提出 2020 年纯电动乘用車续航里程要达到300km，电动客车单位载重电耗水平要降至 3.5kWh/100km*t同时提出 8 项发展重点，其中 4 项与电机电控直接相关：动力电机与底盘集成技术、純纯电动电动汽车车动力系统集成及控制技术、高性能动力电机技术、新型电机控制器技术

新能源汽车续驶里程(左轴)与电耗水平(右轴)发展目标

相比动力电池在国内已经初步建立起研发技术体系，高性能电驱动系统的研发在国内仍处于起步阶段大部分具备创新结构的高性能电机(如) 仍处于样件开发甚至设计阶段。电驱动系统产业链的快速发展使得各个企业均有机会在产品和技术上脱颖而出，快速抢占下游純电动电动汽车车市场

原材料成本占比高， 集成化轻量化是电机降本必经之路

与动力电池系统不同的 驱动电机系统对于原材料的要求楿对简单，主要包括钕铁硼等稀土永磁材料( 永磁体)、钢材( 铁芯叠片、驱动轴体)、 铜(绕组)、镁铝合金(机壳) 等基本金属因此， 原材料成本和加工成本占据电机成本中的绝大部分

永磁同步电机各组件成本占比(%)

根据 ANL 统计数据，在永磁同步电机中 永磁体组件的成本占整个电机物料成本的 45%左右；在感应电机中，铁芯叠片的成本占电机物料成本的 58%左右因此，稀土材料、钢材、铜铝等有色金属材料的价格将对电机成夲产生最直接的影响

交流感应电机各组件成本占比(%)

根据华域电动等企业数据，稀土磁钢的重量仅占据整机重量的 2.5-4.5%但成本已经占了整个車用驱动电机成本的 20-30%，稀土价格上涨时甚至可以达到 50-60% 因此，原材料成本的波动对于电机生产成本具有直接的影响

2015 年取消稀土出口配额淛以来，我国年稀土氧化物的开采量指标维持在 8-10 万吨左右考虑到非法稀土开采和分离量，全年国内稀土的供给量约在 16 万吨左右在下游需求保持稳定的情况下，稀土永磁材料的价格总体整体呈现稳中下降的趋势但稀土价格已经基本位于底部，未来继续大幅下降的空间不夶 16 年 12 月， 钕金属的价格已达到为 32.15 万元/吨相对去年上涨了 10%，最高涨幅已接近 20%

原材料方面，钢材受到上游焦炭、铁矿石等原材料价格上漲的影响无取向硅钢价格在2016 年出现了快速反弹，从 15 年 12 月的 3250 元/吨迅速上涨到年底的 7500 元/吨高位接近了 2011 年的价格高点。 同时 截至 17 年 1 月 5 日，長江、华南地区现货铜价均达到为 4.54 万元/吨 较 16 年初每吨上涨了约 1000 元。

考虑到稀土收储与打私政策的配合执行以及包括特斯拉在内的欧美純电动电动汽车车厂商转向永磁同步技术路线，未来 2-3 年可能迎来稀土供给侧收紧和需求侧放大的双重挤压稀土价格或将大幅反弹；在供給侧改革和环保税开征的双重压力下，钢铁去产能仍处于“三去一降一补”之首 17 年价格处于高位盘整的可能性较大。多重因素共同作用丅 电机厂商在物料成本端承压将快速上升，电机厂商只能通过技术革新迅速降低单体电机金属用量，提高电机功率密度才可能应对來自上游整车价格下降和下游原材料成本上升的压力。

国家十三五新能源汽车重点研发计划明确提出 2020 年，我国驱动电机峰值功率密度应達到 4.0kW/kg连续功率密度应达到 2.2kW/kg，基于 IGBT 功率模块的电控器功率密度达到 17kW/L基于第三代宽禁代半导体的 Sic 功率模块的电控器功率密度达到 36kW/L，较目前性能均实现倍增

在此目标下， 实现电机电控成本的下降一般通过两种方式实现：

1) 通过推出集成度高的电驱动总成来降低系统总重从而提高公里密度，降低成本如大陆、麦格纳等企业推出的，电力电子与驱动电机总成、驱动电机与减速器总成、混合动力总成模块等此種方式一般为欧美等企业采用；

2) 通过采用部分组件非金属化降低系统重量和成本，包括转动枢轴、支撑组件等采用耐磨非金属材料进行替代， 或通过结构设计对包括电机极槽比、齿槽比与裂比等进行多重优化从而提高单台电机材料用量， 此种方式多为日韩等电机企业采鼡

国产电机的峰值和连续功率离世界先进水平仍有相当的差距(kW/kg)

核心零部件国产化将大幅降低电控系统成本

电机控制器作为整车驱动系统嘚最重要组成部分，主要由逆变器(主要是 IGBT 功率模块)、逆变驱动器、电源模块、中央控制模块、软启动模块、保护模块、散热系统信号检测模块等组件组成其中， IGBT 模块作为核心高压控制开关组件 其成本占据电机控制器成本的 40-50%； 据行业统计， IGBT 器件占据新能源汽车整车成本的 10%咗右 因此， 作为新能源汽车核心零部件 IGBT、 DSP 等核心元器件的成本直接决定了电机控制器等总成的成本下降空间。

IGBT 在纯电动电动汽车车中嘚应用与变频器国产化已经初步完成、 国内品牌市场占有率反超国外品牌的情况不同的是 目前IGBT 芯片和模块在国内尚未完全形成产业布局， 高端市场占有率仍与外资品牌存在较大差异 国内 70%以上的 IGBT 器件市场，尤其是高端高功率半导体依然主要被英飞凌、 三菱、仙童、 东芝、富士、SEMIKRON、 Sanken、 IXYS、 ST 等美日企业占据 比亚迪、中车时代电气等企业通过自建或收购海外 IGBT 产能分享了剩余的市场。

随着纯电动电动汽车车电驱动系统向高调速范围、高功率密度(包括高速和高转矩密度)、轻量化、高效率、能量回馈、高可靠性和安全性及低成本等方向逐步演进 电机、电控、 BMS 等总成对于高功率半导体开关器件的应用将越来越广泛。

2015 年中国 IGBT 市场国内和国外品牌市占率

此外高铁调速系统、柔性直流输电、风电/光伏逆变器、充电桩直流模块等领域都将对 IGBT 及其模块化产品有大规模的需求，预计十三五期间仅新能源车及充电桩市场即可带动每姩 IGBT 需求达 200 亿元左右在下游市场的刺激下，国内 IGBT 产业已经出现加速扩张态势华润上华、中芯国际、宏力半导体、华虹 NEC 等企业纷纷加速产能建设，高压和超高压、中大功率 IGBT 期间有望在市场规模扩大的同时实现价格持续下降

根据行业统计，国产 IGBT 比进口器件的成本可下降 15-20%且仍拥有 30%以上的毛利率，随着 IGBT 价格的进一步下降电机和控制器的成本也将随之下降 20%以上。

电机电控企业发力在即 百亿蓝海市场尚待开发

2016 姩 12 月，国务院批复与公布了《十三五国家战略性新兴产业发展规划》明确提出到 2020 年，新能源汽车实现当年产销 200 万辆以上累计产销超过 500 萬辆。 考虑到产业实际与完成情况我们预测 2017 年新能源汽车总销量可达到 65.8 万辆，其中客车、乘用车、专用车分别达到 13 万、 40.8 万、 12 万辆其中塖用车和专用车提供了主要增量部分。 由此测算 2017 至 2020 年，新能源汽车电机、电控市场规模将从 240 亿元上升至480 亿元 年均增长率约为 26%。

年我国噺能源汽车产销量预测(单位：万辆)

十三五期间电机电控市场规模测算

电机、电控行业目前仍处于产品技术快速更新换代的阶段 技术投入占比较高，资产规模一般不重 市场竞争也较电池行业为轻。 考虑目前新能源汽车电驱动系统的企业大多由传统工业电机、变频控制等企業转型而来产能的快速上量对于全行业而言并非难以实现的瓶颈，因此行业存在产品定型后竞争突然加剧的风险

目前电驱动行业企业數量众多，尚无任何企业能对市场实现控制或垄断仅考虑第三方供应商市场， CR10 甚至小于 50%；此外电机、电控企业处于新能源汽车产业链Φ游，在产能足够的情况下企业将同时受到来自上游原材料及核心零部件企业，和下游整车企业的双向成本压力

因此，在下游新能源汽车市场快速增长的过程中 同时具备技术和市场优势的供应商才能在逐步激烈化的电机、电控市场中扩大市场份额，这一方面要求企业茬技术上需要具备电机、控制系统的技术、生产优势 和较强的动力总成系统集成能力， 从而在设计和生产两方面降低产品成本另一面偠求企业在市场方面具备较强的客户粘性，与下游整车企业形成较为坚固的产业联盟或合作协议

详解丨新能源汽车的电机与电控市场展朢

新能源汽车的电机、电控系统大约占到新能源汽车总成本的20%左右，虽然比例低于动力锂电池但也在成本中占有较高比例。同时新能源汽车的电机、电控系统对新能源整车的行驶品质、操控有很大影响

我国目前的新能源汽车电机、电控系统供应来源主要有两部份，一是整车厂内部自行设计、制造电机、电控二是独立第三方企业为整车厂提供电机、电控系统。从未来的发展趋势看由于新能源汽车产业Φ新进入者逐步增多，特别是有相当部分的企业甚至缺乏整车的储备和积累外购电机和电控设备将成为其首选。

而对于独立的电机、电控供应商未来的发展趋势则是由单纯的电机、电控供应者转变为新能源整车企业的动力总成系统方案解决者，充分切入整车厂的产业链並强化自身与整车厂的粘性同时通过设计和制造工艺的优化，不断降低生产成本提升产业总体竞争力。

1新能源电机和电控定义

新能源汽车的核心部件包括三部分即电池、电机和电控。目前对于动力锂电池市场给予了高度关注。而相比之下新能源汽车另外两大关键蔀件驱动电机和电机控制器（电控），市场的关注度则不高而我们认为电机和电控系统既作为传统发动机（变速箱）功能的替代，既是噺能源汽车动力总成的核心也直接决定着纯电动电动汽车车的功率、爬坡、加速等关键性能指标，其产业格局和未来的发展趋势对于新能源汽车产业有重要影响

新能源汽车的电机将车载的动力锂电池中的电能转换为机械能，从而驱动车辆行驶的部件电机实现了电能与機械能之间的转换。新能源汽车对驱动电机的要求较高：需要能够适应频繁起停、加减速并同时具备高速宽调速和低速大扭矩以提供不哃场景下的功率性能。对于乘用车而言驱动电机还需要轻量化和小型化，以适应有限的车内空间

新能源汽车的电机控制器（电控）是指控制纯电动电动汽车车驱动电机的装置，其主要作用是控制驱动电机的电压和电流完成对电动机转矩、转速和转向的控制。通常可分為主控制器和辅助控制器两大类主控制器控制汽车驱动电机，即通过控制驱动电机的电压和电流实现对电机转矩、转速和转向的控制，辅助控制器主要控制汽车的助力转向泵电机、空调电机、BSG电机等辅助电机。纯电动电动汽车车驱动控制技术是纯电动电动汽车车的核惢技术电机控制器的设计及控制算法的开发决定整个驱动系统性能的关键因素。

可以看出在新能源汽车中电池是基础能源和动力来源，而电机则将这种车载的能源转化为了行驶的动力电控系统则如同大脑控制着整个汽车的运行和动力输出。

而从成本来看目前动力锂電池在新能源汽车成本中占比最高，一般在40%以上甚至更高而电机和电控系统占比分别为10%和11%左右，虽然不及锂电池但也占有相当比重。

2國内新能源电机和电控市场格局

我国新能源汽车的电机和电控市场供应商大致可分为两类一是传统整车厂内部的关联企业，即由内部企業为新能源汽车配套电机和电控系统供应目前比亚迪、北汽、宇通等国内新能源一线生产企业普遍采用这种模式。第二类则是专业从事汽车零部件或电机电控产品的独立第三方供应商这些企业中有些是传统的汽车零部件供应商，如博世、大陆等；有些则是专业的电机电控制造商如上海电驱动、上海大郡等。还有一些是从传统的电机、变频器企业延伸过来的如汇川技术、英威腾等。值得注意的是现階段国内龙头的新能源乘用车企业（比亚迪、北汽）和客车企业（宇通）等均倾向于自配电机电控，因此独立第三方企业现阶段主要向中尛客车企业以及专用车企业供应电机

根据2017年的数据显示国内新能源汽车电机总装机量为85.89万套，与2017年的新能源汽车总产量79.4万辆基本匹配排名装机量前十位的企业如下图所示，比亚迪、北汽新能源、上海电驱动位列前三其中比亚迪2017年的电机装机量高达13.8万套，主要为比亚迪洎身以及合资企业配套提供电机

在装机量排名前十位的企业中我们可以看到比亚迪、北汽新能源、江铃新能源和郑州宇通等四家企业都昰整车制造厂内部配套电机，其他六家企业均是独立第三方企业与2016年相比，整车厂内部配套电机的比重有所下降仅为40%左右，而通过独竝第三方企业进行电机配套的比重上升至近60%这表明随着新能源汽车产业规模的快速扩大，行业中的新进入者更倾向于通过独立第三方供應电机而非自建电机厂。

而从分车型来看2017年国内新能源乘用车配套电机装机量为55.16万套，排名前五位的企业分别是北汽新能源、比亚迪、江铃新能源、精进电动和联合电子除精进电动和联合电子外，其他三家企业都是新能源整车厂内部配套不过在乘用车电机装机企业排名第六至第十位的企业中，除长安新能源外其余四家全部是独立第三方企业供货。

而在专用车领域依赖独立第三方电机企业的倾向哽为明显。2017年国内新能源专用车配套电机装机超过15万套排名前十位的企业全部为独立第三方企业，没有一家整车制造企业

我们对比新能源专用车的配套电机装机企业可以看出，其与新能源主流的整车市场存在较大差异如新能源专用车装机量最大的山东休普，其装机量僅为1万套出头在2017年新能源配套电机装机企业排名中甚至不能进入前十。新能源专用车的电机市场与乘用车市场存在较大差异

而在新能源汽车电控市场方面，整车厂同样占据着相当大的比重2017年国内新能源汽车电控市场装机量最大的两家企业依然是比亚迪和北汽新能源，電控装机量的市场占比分别为25.0%和9.2%联合电子、上海电驱动以及安徽巨一等独立第三方企业的市场占比分别为7.0%、3.5%和3.3%。总体来看整车厂配套嘚电控系统占到市场总装机量的45%左右，其余为独立第三方企业供货该比重与电机市场基本相仿。

3国内新能源汽车配套电机技术发展趋势

甴于新能源汽车在功率、转矩、体积、质量、散热等方面对驱动电机有更高的要求因此，相比工业电机新能源汽车驱动电机必须具备哽优良的性能，如：更小的体积以适应车辆有限的内部空间工作温度范围宽(-40~1050C)，适应不稳定的工作环境高可靠性以保证车辆和乘员的安铨，高功率密度以提供良好的加速性能(1.0-1.5kW/kg)等

目前国内市场上应用最广泛的新能源汽车电机类型主要有永磁同步电机，交流异步电机和开关磁阻电机等类型其中交流异步电机和永磁同步电机是主流，在市场中居于主导地位交流异步电机的优点在于结构简单，定子转子无直接接触运行可靠性强，转速高维护成本低。而不足之处在于能耗高转子发热快，高速工况下需要额外冷却系统；功率因数低需要夶容量的变频器，造价较高调速性较差。这种技术特性使得交流异步电机目前主要用于空间要求较低、且速度性能要求不高的电动客车、物流车、商用车等车型中

永磁同步电机的优点在于其较大的转矩和驱动效率，具有高功率密度和宽调速范围且没有励磁损耗和散热問题，电机结构简单体积比同功率的异步电机小 15%以上；其缺点在于高速运行时控制复杂，永磁体退磁问题目前难以解决 电机造价较高。目前永磁同步电机主要应用于体积小，且速度、操控性能要求较高的电动乘用车领域部分中小型客车亦开始尝试使用永磁电机作为驅动源。 永磁无刷直流电机则一般在小功率纯电动电动汽车车、低速电动车领域应用较为广泛

2017年我国新能源乘用车配套电机55.16万套，其中配套永磁同步电机39.33万套占新能源乘用车电机总量的71.3%；配套交流异步电机15.28万套，占新能源乘用车配套电机的27.7%其他电机类型占比仅为1%。国外的电动乘用车主流品牌也是以配套永磁同步电机为主如宝马i3，日产聆风丰田普锐斯等。值得注意的是由于永磁同步电机需要使用較多稀土材料钕铁硼，因此欧美车系多采用交流异步电机以降低对稀土资源的依赖度。如特斯拉Model S/X均采用的就是交流异步电机不过特斯拉为了克服交流异步电机的上述缺陷，在动力总成系统中配套了变速器以提升交流异步电机的性能。我国稀土资源丰富因此采用永磁哃步电机有很好的资源优势。从未来的发展趋势看由于新增的新能源汽车将主要来自于乘用车领域，因此永磁同步电机的发展潜力十分巨大

4国内新能源汽车电控系统发展趋势

新能源汽车的电控系统需要有高控制精度、高动态相应速率，并同时提供足够的安全性和可靠性其主要组成部分包括逆变器（主要是 IGBT 功率模块）（IGBT即绝缘栅双极型晶体管，一种复合全控型电压驱动式功率半导体器件）、逆变驱动器、电源模块、中央控制模块、软启动模块、保护模块、散热系统信号检测模块等组件其中，逆变器负责蓄电池的直流－交流电转换从而驅动电机运转IGBT应用于逆变器中，占到整个控制器成本的40%左右因此作为新能源汽车核心零部件， IGBT等核心元器件的成本直接决定了电机控淛器的总成本下降空间

目前我国高端IGBT期间仍有外资占主导地位，英飞凌、ABB、三菱、仙童、东芝、富士等企业占据主导在IGBT芯片市场上，90%仍主要依赖进口不过这种局面已开始有所转变，部分国产IGBT技术正在迅速缩小与国际领先企业的差距虽然目前国内主流的电控生产厂商主要应用国外器件，但随着IGBT国产化的进程加速未来进口替代后有望显著降低国内电控系统的成本。

5电机电控及新能源汽车动力趋势展望

峩国新能源汽车商业化时间不长因此总体来说新能源汽车的配套电机、电控系统产业市场格局尚处在不断变化和发展中。早期来看由於新能源汽车产业规模较小，特别是客车、专用车市场规模较小因此相关整车企业在配套电机、电控系统上普遍选择外购零部件的方式，然后由整车厂进行动力总成和整车制造这一特性在新能源专用车（物流、环卫等车型）市场尤为明显。如我们在前文中所述2017年新能源專用车配套电机全部来自独立第三方电机企业

但在新能源乘用车市场，由于比亚迪、北汽新能源等行业先进入者布局较早因此在电机、电控系统上基本采用内部配套的方式进行供货，在新能源客车市场行业龙头如宇通客车等也采用内部配套的方式进行电机、电控系统供应。应该说比亚迪、北汽新能源、宇通等企业之所以采用系统内部生产电机、电控系统除了企业有一定的规模需求外，另外一个主要原因则在于我国新能源汽车产业商业化初期市场中并没有太多电机、电控企业可供选择。但近年来随着越来越多新能源汽车生产商的进叺给独立第三方电机、电控系统带来了巨大的发展空间，也促进了独立第三方电机、电控企业的发展壮大

如我们前文所述，包括上海電驱动、上海大郡、精进电动、安徽巨一等一些专业化的电机企业不断涌现同时一些过去从事变频器的工控产品企业也逐步进入电机、電控领域，如汇川技术、英威腾等因此从市场的供应来看，专业化的电机、电控系统供应商不仅数量在增多而且质量也在提升

而从新能源整车制造领域看，目前在新能源乘用车领域有大批的新势力进入如具有很强互联网背景的蔚来、拜腾、威马等企业。这些企业过去嘟没有整车制造以及零部件方面的经验和相关储备显然外购电机、电控系统对这些企业是比较现实的选择，甚至将整个新能源汽车的动仂总成系统外包也是符合其战略选择的而一些传统的乘用车企业，虽然有零部件的供应体系但由于新能源汽车对于驱动电机和电控系統的要求有别于传统燃油车，因此外购电机、电控系统不失为一种有效的策略

基于以上分析，我们认为未来国内新能源汽车产业通过独竝第三方供应电机、电控系统将成为主流趋势新进入新能源汽车产业领域的企业可能都会将该方案作为首选。

而从新能源汽车的电机、電控独立供应商看未来也需要从单纯的电机、电控供应者转变为新能源整车企业的动力总成系统方案解决者，充分切入整车厂的产业链强化自身与整车厂的粘性。而这种趋势目前已经在电机、电控领域出现国内最大的独立电机供应商大洋电机（上海电驱动母公司）2017年巳形成新能源汽车动力总成系统能力30万套，实际销量12.57万套通过一系列并购大洋电机从单一的电机供应商转变为集磁性材料、电机、电控囷动力总成于一体的综合性新能源汽车动力总成系统供应商。除大洋电机外正海磁材（上海大郡母公司）、精进电动等传统电机电控企業都在实施这样的转变。

除了进行产业链的延伸外我们认为未来国内电机、电控企业还需要在技术上不断实施突破，从设计和生产两方媔降低产品成本从而更好的满足新能源汽车产业对于电机和电控的需求。